一、报告期内公司所处行业情况　　公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中汽车制造相关业的披露要求　　公司所处行业属于汽车零部件制造业，与汽车行业发展紧密相关。2023年，汽车市场整体呈现“低开高走，逐步向好”的特点，我国汽车产销分别完成3016.1万辆和3009.4万辆，同比增长11.6%和12%，年产销双双创历史新高。　　1、商用车市场情况　　商用车受宏观经济稳中向好、消费市场需求回暖因素影响，加之各项利好政策的拉动，商用车市场谷底回弹，实现恢复性增长。2023年，商用车产销分别完成403.7万辆和403.1万辆，同比分别增长26.8%和22.1%。　　从... 查看全部▼

　　一、报告期内公司所处行业情况
　　公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中汽车制造相关业的披露要求
　　公司所处行业属于汽车零部件制造业，与汽车行业发展紧密相关。2023年，汽车市场整体呈现“低开高走，逐步向好”的特点，我国汽车产销分别完成3016.1万辆和3009.4万辆，同比增长11.6%和12%，年产销双双创历史新高。
　　1、商用车市场情况
　　商用车受宏观经济稳中向好、消费市场需求回暖因素影响，加之各项利好政策的拉动，商用车市场谷底回弹，实现恢复性增长。2023年，商用车产销分别完成403.7万辆和403.1万辆，同比分别增长26.8%和22.1%。
　　从细分车型产销情况来看，与上年同期相比，货车细分品种中，重型、中型、轻型以及微型货车产销均呈不同程度增长，其中重型货车增幅最为显著。在客车细分品种中，轻型客车产销呈较快增长，大型客车和中型客车产销均小幅增长。
　　2023年货车产销353.9万辆和353.9万辆，同比分别增长27.4%和22.4%。其中，重型货车销91.11万辆，同比增长36%；中型货车销10.71万辆，同比增长12%；轻型货车销189.45万辆，同比增长17%；微型货车销62.65万辆，同比增长24%。
　　2023年客车产销49.8万辆和 49.2万辆，同比分别增长22.5%和20.6%。其中大型客车销5.36万辆，同比增长4%；中型客车销3.82万辆，同比增长4%；轻型客车销39.99万辆，同比增长25%。
　　2、乘用车市场情况
　　2023年，乘用车市场竞争加剧，同时伴随市场日趋回暖，购车需求进一步释放，我国乘用车市场形势逐渐好转，回归正常节奏，有效拉动了汽车增长。乘用车产销分别完成2612.4万辆和2606.3万辆，同比分别增长9.6%和10.6%。
　　3、新能源汽车市场情况
　　在政策和市场的双重作用下，2023年新能源汽车持续快速增长，产销分别完成958.7万辆和949.5万辆，同比分别增长35.8%和37.9%，市场占有率达到31.6%，高于上年同期5.9个百分点。其中，新能源商用车产销分别占商用车产销11.5%和11.1%；新能源乘用车产销分别占乘用车产销的34.9%和34.7%。
　　新能源汽车中，纯电动汽车销量668.5万辆，同比增长24.6%；插电式混动汽车销量280.4万辆，同比增长84.7%；燃料电池汽车销量0.6万，同比增长72%。
　　4、公司经营与行业匹配情况
　　2023年国内货车销量达353.9万辆，同比增长22.4%，重型、中型、轻型以及微型货车产销均呈不同程度增长，其中重型货车增幅最为显著。2023年重卡全年销量91.11万辆，同比增长36%。
　　2023年，公司经营情况与行业发展相匹配，在货车市场受宏观经济稳中向好、消费市场需求回暖及海外市场需求回升等因素影响下，报告期内，公司实现营业收入400,639.86万元，较去年同期增长27.74%，实现营业利润42,227.59万元，较去年同期增长90.62%，实现归属于上市公司股东的净利润39,080.92万元，较去年同期增长91.96%。
　　报告期内，公司曲轴业务板块实现营业收入24.51亿元，较去年同期增长27.02%，占公司营业收入比例为61.19%；连杆业务板块实现营业收入9.11亿元，较去年同期增长24.03%，占公司营业收入比例为22.73%；毛坯及铸锻件业务实现营业收入1.83亿元，较去年同期减少5.07%，占公司营业收入比例为4.57%；空气悬架业务实现营业收入2.74亿元，较去年同期增长39.33%，占公司营业收入比例为6.84%。
　　
　　二、报告期内公司从事的主要业务
　　公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中汽车制造相关业的披露要求
　　(一)公司主营业务
　　公司是以生产“天”牌内燃机曲轴、连杆为主导产品的曲轴、连杆专业生产企业，是中国内燃机工业协会副会长单位、中国机械制造工艺协会副理事长单位、中国铸造协会理事单位、中国内燃机学会理事单位、中国曲轴连杆及高强度螺栓行业会长单位。公司下设文登恒润锻造有限公司、潍坊天润曲轴有限公司、天润曲轴德国有限公司、威海天润包装科技有限公司、威海天润机械科技有限公司、威海天润智能科技有限公司、天润智能控制系统集成有限公司、山东天润精密工业有限公司；主营业务包括曲轴、连杆、铸锻件、空气悬架主要业务板块。
　　公司产品有曲轴、连杆、铸锻件（毛坯及成品）、空气悬架等。公司生产的曲轴、连杆是内燃机核心零部件，产品成为国内外著名主机厂整机配套产品，并随主机远销20多个国家和地区，国内主流商用车发动机客户配套率达95%以上；部分系列型号的产品以及铸件产品直接出口美国、德国、英国、韩国、巴西、阿根廷等国家。公司拥有完善的营销网络体系，国内设立200多家区域重点代理与专卖商，产品覆盖全国31个省市区。
　　1、曲轴业务
　　公司是国内最大的曲轴专业生产企业，公司曲轴业务由母公司和全资子公司潍坊天润曲轴有限公司开展，主要产品包括重型发动机曲轴、中型发动机曲轴、轻型发动机曲轴和乘用车发动机曲轴、船电大马力曲轴，公司生产的曲轴是内燃机核心零部件，“天”牌曲轴是“中国公认名牌产品”，公司曲轴产品为潍柴、康明斯、一汽锡柴、上菲红、上海新动力、福田汽车、广西玉柴、东风龙擎、三一重工、国际康明斯、戴姆勒、沃尔沃、卡特彼勒、UD卡车、道依茨、约翰迪尔、爱科等国内外主机厂配套。
　　2、连杆业务
　　公司目前是国内最大的中重型商用车胀断连杆生产企业，公司连杆业务由母公司和全资子公司潍坊天润曲轴有限公司开展，公司生产的连杆是内燃机核心零部件，主要产品包括中重型发动机连杆、轻型发动机连杆、船用连杆、工程机械类连杆、发电机组类连杆等，产品为潍柴、康明斯、上菲红、上海新动力、锡柴、东风龙擎、三一重工、华菱、戴姆勒、卡特彼勒、沃尔沃、MAN、道依茨等国内外主机厂配套。
　　公司铸件毛坯业务由全资子公司山东天润精密工业有限公司开展，主要产品有球铁曲轴、铸造活塞、连杆、凸轮轴、法兰轴、平衡轴、飞轮、飞轮壳、轴承盖、气缸盖等发动机类铸件毛坯；转盘、底座、摇杆等机器人类铸件毛坯；行星轮架、壳体、提升臂、支架、离合器壳体等工程机械类铸件毛坯；卡钳、制动蹄、转向机壳体、主减壳、差壳、轮边减速器壳、均衡梁、横梁、支架等商用车制动、变速箱、空气悬架、底盘类铸件毛坯；壳体、下机体等风电减速器类铸件，以及其它燃气热泵泵壳及机床类铸件。主要客户有卡特彼勒、沃尔沃、博世、邦飞利、康迈尔、中国重汽、格林策巴赫、戴姆勒、潍柴动力、世达科、中油济柴、奇威特、银川威力等。公司铸造主要设备均为外国进口，设备运行稳定性好，配套除尘及旧砂再生，环保状况良好，是中国铸造行业综合百强企业、绿色铸造示范企业、中国铸造行业汽车铸件（黑色）分行业排头兵企业。
　　公司锻件毛坯业务由全资子公司文登恒润锻造有限公司开展，主要经营汽车、轮船等零部件的锻件毛坯生产与加工服务，主要产品包括曲轴、连杆、控制杆、斜盘、齿环等锻造毛坯。
　　公司的非曲轴/连杆类铸锻件成品业务由全资子公司威海天润机械科技有限公司开展，主要产品涉及工程机械零部件、新能源机械部件、汽车零部件等领域。主要产品包括飞轮、飞轮壳、缸盖等发动机类铸件成品，转盘、底座、摇臂等工业机器人类铸件成品，行星轮架、壳体、提升臂、支架、阀头等工程机械类铸件成品，转向机壳体、支架等新能源铸件以及太阳能发电设备的冲压件成品，商用车底盘控制杆、垫片、发动机轴承盖、曲轴法兰、电机轮毂等锻件成品，斜盘、驱动轴等液压传动系统零部件，真空泵领域的铸件壳体、传动轴类等成品零部件，开发的多系列产品成功替代进口。主要客户有卡特彼勒、戴姆勒、邦飞利、康迈尔、潍柴动力、林德液压、格林策巴赫、沃尔沃、钢宝利、德纳电机、通嘉科技等。
　　4、空气悬架业务
　　公司空气悬架业务由控股子公司天润智能控制系统集成有限公司开展，天润智控立足于整车空气悬架系统生产，同时开发商用车的ECAS系统、乘用车ECAS系统，产品包括卡车底盘空气悬架系统、半挂车空气悬架系统、工程车橡胶悬架系统、卡车驾驶室悬架系统、乘用车悬架系统、商用车ECAS系统、乘用车ECAS系统及其核心零部件等。主要客户包括中国重汽、一汽解放、东风华神、福田汽车、大运重卡、江淮重卡、安徽华菱、中联重科、安徽柳工、潍柴新能源、中集强冠、河北昌骅等。
　　5、其他业务
　　自动化装备和技术服务：该业务由公司全资子公司威海天润智能科技有限公司开展，天润智能科技主导产品包括桁架机械式机器人、智能物流缓存系统、智能检测系统，经营范围覆盖研制自动化装备、设备自动化改造集成升级、智能制造先进控制技术、视觉防错技术、检测技术的研发应用，整线自动化、智能化策划、设计、安调、快速换产等，专注于机加工、锻造、装配、码垛/拆垛、设备制造/再制造、打磨及焊接等领域 ，提供自动化、智能化交钥匙集成服务。
　　全资子公司威海天润包装科技有限公司主营多种类和用途的包装箱、包装袋产品的生产和销售；全资子公司威海天润机械科技有限公司除开展铸锻件成品（非曲轴连杆）的生产和销售业务外，还经营多种模具及工装制作。
　　（二）公司经营模式
　　报告期内公司主要经营模式未发生变化，具体情况如下：
　　研发模式：公司具有较强的研发能力，根据市场及客户需求，与客户共同进行新产品的研发，同时也根据客户及市场的需求对老产品进行改型，不断提高产品性能，降低成本，满足客户要求，提高产品的市场占有率和公司竞争力，巩固公司的行业地位。
　　采购模式：公司设立采购部，负责供应商资源建设和原材料集中采购管理，包括供应商选择、询比价、竞价招标、集中采购等，采购部根据生产需求情况制定采购计划，在分析库存余料及采购周期前提下实施采购，公司在采购环节建立了严格、完善的管理体系和质量保证体系，以保证公司原材料供应的稳定性及价格的竞争力。
　　生产模式：公司采用订单驱动模式，公司接受国内外各大发动机厂商的订单，根据订单生产、供应产品；公司拥有多条铸锻造生产线、热处理生产线、柔性化曲轴连杆生产线，能够独立承担产品的铸造、锻造、机加工、热加工等所有工序的制造加工，各生产线以大批量产的方式进行生产，并均具备快速换产及新产品开发的能力。
　　销售模式：以为主机厂配套为主（包括国内和国外，提供自有品牌），供应国内（外）社会维修市场为辅的经营模式。主机配套采用订单驱动方式，直接为各主机厂进行OEM配套和服务，对于国内社会维修市场，采用全国各市场区域的代理销售模式。
　　（三）报告期内公司产能建设情况及相关投资计划
　　1、公司现有产能情况
　　截至2023年底，公司拥有54条曲轴加工生产线，15条连杆加工生产线，2条铸造生产线，9条锻造生产线，8条铸锻件（非曲轴/连杆）深加工生产线；年可生产260万支优质锻钢和球墨铸铁曲轴、776万支胀/锯断连杆、8万吨铸件、11万吨锻件、47万支铸锻件成品（非曲轴/连杆）。
　　空气悬架业务：2023年投资新建一条 10-13T半挂车空气悬架（带桥）组装生产线，投资新建一条表面涂装生产线；正在建设八垮占地21,716平方米的综合联合厂房。
　　2、2024年投资计划
　　原有业务方面，主要进行曲轴加工生产线、连杆加工生产线、铸锻造生产线、铸锻件（非曲轴/连杆）加工生产线的完善、优化和自动化改造；2024年策划新增3条大机曲轴加工线，在潍坊子公司新增3条连杆锻造线。
　　空气悬架业务投资计划：计划投资新建半挂车车桥生产线、乘用车空气弹簧生产线、乘用车CDC减振器和CDC电磁阀装配生产线，空气悬架项目投资建设可能根据市场情况进行调整，存在一定不确定性。
　　同比变化30%以上的原因说明
　　受宏观经济稳中向好、消费市场需求回暖影响及各项利好政策的拉动，国内中重卡市场形式逐渐好转，回归正常节奏；公司经营情况与行业发展相匹配，曲轴、连杆、铸锻件等销量产量上升。
　　零部件销售模式
　　以为主机厂配套为主(包括国内和国外，提供自有品牌)，供应国内（外）社会维修市场为辅的经营模式。主机配套采用订单驱动方式，直接为各主机厂进行OEM配套和服务，对于国内社会维修市场，采用全国各市场区域的代理销售模式。
　　
　　三、核心竞争力分析
　　公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中汽车制造相关业的披露要求
　　报告期内，曲轴、连杆业务依然是公司的主营业务，曲轴、连杆业务营业收入占公司营业收入的83.92%。公司中重型发动机曲轴及轻型发动机曲轴营业收入占曲轴业务营业收入比重高达91.29%，公司重型发动机曲轴市场占有率60%、柴油轻型发动机曲轴市场占有率42%，主要竞争对手为蒂森克虏伯、桂林福达、辽宁五一八、滨州鲁德、内江金鸿。公司连杆产品主要是中重型发动机连杆，主要竞争对手为马勒、广东四会、长源东谷、浙江九龙。公司是国内最大的曲轴专业生产企业、国内最大的中重型商用车胀断连杆生产企业。公司的核心竞争优势主要有以下几个方面：
　　1、完善的产业链及多元化产品优势
　　公司产品覆盖面广，产业链完善。从公司产品结构看，公司产品覆盖重型发动机曲轴、中型发动机曲轴、轻型发动机曲轴、乘用车发动机曲轴、船机曲轴，连杆，铸件，锻件等；从产业链的延伸来看，公司拥有多条先进的铸造、锻造生产线，具备曲轴毛坯、连杆毛坯及其它零部件毛坯的自产能力，有效保障了公司曲轴、连杆及其他零部件毛坯的供应和质量，可全面提升曲轴、连杆及其他零部件产品的成本竞争优势，因此公司综合竞争实力和抗风险能力更强。
　　公司的产业格局从过去聚焦重卡曲轴，已发展为曲轴、连杆、铸锻件业务全面起飞，同时聚力第二产业空气悬架业务，实现产品多元化布局。
　　2、市场规模和品牌优势
　　公司产品国内市场占有率持续保持行业领先，且随着智能制造的加速推进，公司技术装备实力不断增强，产销规模持续扩大，市场地位和行业地位进一步提升。公司凭借优质的产品、领先的技术、差异化的营销策略和周到的服务，与各大主机厂建立了长期深度的战略合作关系，成为各大主机厂首选配套品牌，在业内具有良好口碑。2023年，公司荣获了上菲红、福田康明斯、广西康明斯、东风康明斯、西安康明斯、一汽解放、济柴等客户颁发的最高奖项，为天润的持续发展奠定了坚实的基础。
　　3、技术创新和研发优势
　　公司重视研发平台的建设，拥有“国家认定企业技术中心”、“国家博士后科研工作站”、“山东省曲轴工程技术研究中心”、“山东省工业设计中心”、“曲轴/连杆山东省工程研究中心”和“山东省发动机曲轴/连杆技术重点实验室”等研发平台。
　　公司现有技术大楼 9,450平方米，实验室3,000平方米，配备Adcole综合测量仪、三坐标测量仪、疲劳试验机等一大批国内外先进的检测设备和中试设备，同时具有AVL软件、有限元分析软件等国际先进设计和分析软件。公司在加强自身建设的同时，坚持走产学研共建之路，与有实力的科研院所实现强强联合，优势互补。目前与山东大学建立了曲轴新工艺、新材料研究所；与山东理工大学建立山东理工大学天润工程技术研究院；与中科院金属研究所建立了大型船用曲轴实验室。此外，还与清华大学、哈尔滨工业大学、装甲兵工程学院、苏州大学、中国北方发动机研究所、上海交通大学等科研院所建立了长期的合作伙伴关系。
　　公司坚持走“科技成果产品化、产品产业化”之路，公司已开发完成具有自主知识产权的产品有 10多项，专利380项，其中美国发明专利 1项，欧洲发明专利6项，国内发明专利79项。公司主持和参与制修订了国家标准9项，行业标准10项，团体标准3项。完成30余项国家级和省级项目，其中获得国家科技进步二等奖1项；山东省科学技术奖一等奖2项；中国机械工业科学技术奖一等奖 3项；第七届绿色制造科学技术进步奖一等奖 1项；中国专利优秀奖1项。
　　4、技术装备优势
　　通过持续不断的工艺装备引进和技术改造，公司目前拥有 4,000余台生产设备，其中大型或精密设备 160余台，各类数控设备 2,500余台，组建的曲轴、连杆加工生产线，锻造、铸造生产线具备国际先进水平，能够满足小到乘用车大到船机曲轴，连杆的机械加工，以及曲轴、连杆毛坯的生产。公司建设的生产线均为柔性生产线，产品的转换时间快，可根据市场形势快速调整产品结构，使产能得到充分利用，可有效的降低行业波动风险。
　　智能制造是高效生产的基础，公司近年来加快生产线的自动化改造，目前拥有主要设备 2,000余台，自动化生产线覆盖率达到82%。先进的生产设备及日趋完善的自动化生产线建设为进一步提高产品生产效率、保持产品的质量稳定性提供了保障，也初步实现了减员增效，提高产能的目的。
　　5、质量管理优势
　　公司持续有效地运行ISO9001、IATF16949质量管理体系，通过了世界十大船级社的认证，完善的质量管理体系为公司各类产品的开发提供了保障。
　　公司始终坚持“质量第一、顾客至上、全员参与、持续改进”的质量方针，通过吸收学习国际国内知名顾客的先进质量管理理念，在公司内部推行卓越绩效管理，建立了质量管理体系标准化管控模式，强化标准刚性管理，形成了坚实的质量管理基石。通过组织开展出口产品质量专项管控等多项质量管控活动，大幅降低了工序返工、提升了交付质量。通过执行以符合“国六”排放要求为标准的精度制造产品，引领行业质量水平不断提升。
　　公司于 2017年获得山东省质量标杆企业；2019年获得第七届山东省省长质量奖，山东省“泰山品质”认证，“天”牌曲轴获得 2019年度山东优质品牌（产品）；2020年公司的曲轴、连杆、锻件、铸件被认定为山东知名品牌；2021年、2022年上榜山东省工业企业“质量标杆”名单；2023年公司荣获BFCEC“零缺陷质量奖”。
　　公司拥有全国最大的曲轴专业检测实验室，2013年取得了ISO/IEC 17025 CNAS中国合格评定国家认可委员会实验室认可证书，先后被评为“曲轴/连杆省级工程实验室”和“山东省发动机曲轴/连杆技术重点实验室”，配置有专业的检验检测设备，先后引进了美国ADCOLE综合测量仪、德国ZEISS三坐标测量仪及扫描电镜、意大利MARPOSS测量仪、德国疲劳试验机、芬兰残余应力测试仪等国际先进的专业检验检测设备，为产品质量保驾护航。
　　6、经营管理优势
　　公司将汽车行业的相关标准—IATF16949、环境管理体系—ISO14001、职业健康安全管理体系—ISO45001、国家安监局统一标准—安全生产标准化等一系列国家或行业标准，视为天润运营的基础标准。同时结合60多年的经验积淀和文化传承，创造性地建立独具天润特色的运营系统—TRPS（TianRun Production System），创立贯穿订单到交付的通用操作流程和标准，推动公司实现自主高效运转，实现PQVC（生产、质量、效率、成本）四个方面的绩效指标，进行流程自我评估，并持续改进，不断优化，推动企业生产方式的重大变革和生产制造智能化、高端化的发展，促进管理体系从粗放型到精细化的转变，使公司走上高质量发展和转型升级之路。
　　7、信息技术优势
　　公司始终坚持工业化和信息化的深度融合，在国家智能制造相关政策指引下，全面开展数字化转型工作，提升公司核心竞争力。通过打造天润智慧工厂以及黑灯工厂，大幅提高生产效率和产品质量，以技术和创新推动公司快速实现数字化、智能化的转型升级。
　　公司在十四五规划的整体引领下，启动“134”战略工程，以一个战略协同、资源共享平台，三大业务支撑，着力打造全数字化运营的智慧工厂。同时以“打造以无人化、提升效率和质量为目标的新型智慧化工厂”为方向，以试点生产线为突破口，全力推行黑灯工厂建设。天润工业勇于尝试利用信息技术改革制造工艺和制造流程，通过自动加工、自动检测、自动停止等方式合理管理能源与产线运作，将设备效率发挥到极致，自动分析生产线质量状态、设备故障、物料周转等，大幅度的提高了生产效率、产品质量和安全生产能力。
　　通过实施天润智慧工厂以及黑灯工厂，对公司生产、质量、设备、物流等管理方式进行变革，实现生产过程可视化和管理透明化，使智慧制造贯穿于设计、生产、管理、服务等生产制造活动的各个环节中，有效提升生产效率和产品质量，为公司高质量发展提供有力支撑。
　　8、人才优势
　　公司始终秉承“以人为本，和谐发展”的管理理念，深入普及“人人是人才，岗位成才”的人才理念，唯才是举，全方位开展人才培养工作。公司结合不同层次的人才培养需求，大力实施人才强企战略，不断深入PLES蓝天人才培养规划，加快人才培养步伐，形成了具备天润特色的创新性人才培养机制；打造具备天润特色的职级晋升体系，为公司员工提供全方位的职级晋升通道，培养和造就了一批结构优化、布局合理、素质优良的人才队伍；公司采用股权激励、英语补贴、住房分配等方式进一步完善“重才、用才、留才”的用人机制和良好的人才成长体系，同步建立技能人才管理机制，组织制定了全员技能鉴定标准，采用二维矩阵的方式每年组织对员工进行技能鉴定，搭建“以赛促学，以学助赛，赛学融合”的高技能人才竞技平台，并建立以体现技能价值为导向的技能人才薪酬分配制度，提高技能人才职业荣誉感和薪酬待遇，以此激发员工技术、强化技能的内在动力，为公司高质量发展提供坚实的技能人才保障。
　　
　　四、主营业务分析
　　1、概述
　　2023年，在公司党委、董事会的坚强领导下，公司实现营业收入 400,639.86万元，较2022年度增加87,007.03万元，增幅27.74%，实现利润总额41,929.47万元，较去年同期增长99.21%，实现归属母公司股东的净利润为 39,080.92万元，较去年同期增长91.96%。
　　（一）公司主营业务情况
　　公司坚持聚焦主业，开拓第二主业，推进多元化发展布局。2023年，公司曲轴业务实现营业收入24.51亿元、连杆业务实现营业收入9.11亿元、毛坯及铸锻件业务实现营业收入1.83亿元，空气悬架业务实现营业收入2.74亿元，占公司营业收入比例分别为61.19%、22.73%、4.57%、6.84%。
　　2023年，公司出口业务实现营业收入78,909.08万元，较去年同期增加23.42%，主要是海外市场逐步恢复，需求有所回暖。
　　（二）市场开拓及新产品开发情况
　　公司始终致力于新客户、新产品的开发，以产品升级驱动公司技术革新、设备升级、检测试验等方面能力的提升。2023年，公司共计开发常发农装、玉柴股司、十堰宏兆、河北华柴、山推等27家新客户，为2024年的市场布局打下坚实基础。
　　2023年，公司始终贯彻“研发一代，生产一代，储备一代”的新产品开发体系，完成了康明斯、潍柴等主机厂共82款曲轴、连杆、铸锻件新产品的开发；完成了外壳制动器、导轮座、下机体、活塞裙等6款铸件毛坯开发；完成了29个自动化装备、设备自动化改造升级、整线自动化设计成套交钥匙方案等外销项目签订，其中设备改造及自动化集成项目14个，再制造机器人15个；完成了林德、潍柴液压、修业、卡特、邦飞利、德纳等客户共计38款铸件新产品开发；完成了重卡板块八气囊、四气囊空气悬架总成、CDC减振器系统等12款，半挂车空气悬架4款，轻卡空气悬架4款，乘用车板块气体分配阀、磁流变减振器2款，共计22款悬架新产品开发。
　　（三）智能制造推进情况
　　2023年，公司把握发展潮流，采用移动互联网技术、物联网技术、AI视觉感知技术，优化制造资源配置效率，深度融入产品全生命周期管理，以智能制造为基础，融合TRPS管理思想，打通信息壁垒，消除信息孤岛，全面推动智慧工厂建设，以创新赋能，引领产业向价值链中高端迈进，公司共计完成20多个简易自动化改造项目，至2023年底生产线自动化覆盖率达到82%，应用关节机器人和柔性U型布局，减员比例达到50%。
　　（四）技术创新和持续改进情况
　　2023年公司紧紧围绕产品、材料、工艺、效率四方面开展创新，在产品创新方面开展了曲轴/连杆设计研究、连杆类锻件锻造变形量精准控制技术研究；在材料创新方面开展曲轴易切削钢技术研究、高强韧球铁材料研究；在工艺创新方面开展了曲轴协同优化设计的研究，曲轴表面收敛楔形微织构减摩抗磨技术转化与应用；在效率创新方面开展了模具的创新设计研究、虚拟远程互联网技术应用、连杆异形孔加工等项目研究。2023年已完成技术创新项目90项，持续改进项目5,469项，合理化建议17,035项；授权专利38项，其中发明专利22项，实用新型专利16项。
　　（五）汽车空气悬架业务情况
　　2023年天润智控公司成功开发了9家新客户：其中包括中集强冠、一汽解放、福田汽车、东风华神4家一线重点客户；河北昌骅、湖北锡宇、五征、凯马、杭州恒轩（售后）其他类型客户5家。
　　技术研发方面完成了22款空气悬架及相关零部件的新产品开发，其中重卡板块八气囊、四气囊空气悬架总成、CDC减振器系统等12款，半挂车空气悬架4款，轻卡空气悬架4款，乘用车板块气体分配阀、磁流变减振器2款。
　　
　　五、公司未来发展的展望
　　1、行业发展趋势及公司发展机遇
　　公司产品以商用车发动机曲轴、连杆为主，公司发展与商用车市场尤其是货车市场紧密相关。2023年全年，我国卡车市场累计销售353.92万辆，同比增长22.4%，比2022年全年多销售了接近65万辆。四大细分市场全数收获增长，增幅最大的是重卡市场，达到36%，重卡中的牵引车市场在2023年更是收获了近7成增长，中卡、轻卡和微卡市场在2023年分别增长了12%、17%和24%。经历了2022年的低谷后，国内经济持续回升，宏观经济环境改善支撑了商用车市场需求的恢复，伴随基建项目的陆续开工，对商用车需求增加，海外出口也表现良好，政策环境优化，2023年商用车市场呈现明显回暖迹象。
　　总体来看，随着经济社会运行恢复正常之后，中国经济将会迎来恢复性增长阶段，逐渐向潜在增速回归。随着“十四五”规划的重大项目陆续落地，基建投资加码与政策推动仍将是商用车发展的重要因素。国际订单向中国转移集中，促进了我国外贸增长，带动国内出口货运需求稳定向好。另一方面，“双碳”目标下，各地积极投资绿色发电、氢能产业建设。随着商用车领域治超治限政策持续，国家将进一步治理行业乱象，规范行业发展，释放超载运力，带动增购需求。国家将继续坚持稳中求进总基调，大力提振市场信心，实施扩大内需战略，积极推动经济运行整体好转，实现质的有效提升和量的合理增长。相信随着相关配套政策措施的实施，市场主体和消费活力将会被进一步激发。
　　受宏观经济逐渐回暖、基础设施建设投资增加、出口需求提振等因素影响，重卡市场需求有望恢复并适度增长，预计销量将突破100万辆，同比增长20%，国际市场依然保持良好发展态势。我国重卡保有量基数较大，存量运力替换空间尤为令人看好。目前，我国重卡保有量约900万辆，考虑到重卡一般7-8年的更新迭代周期，自2023年开始，大规模的存量运力替换需求将很可能成为推动行业复苏的关键驱动力。未来几年，重卡行业需求有望持续向好。不过，重卡市场仍然面临一系列不利因素。全球及国内宏观经济环境的不确定性，导致物流运输需求的波动性增大，直接影响了重卡市场的增量需求。国家政策层面的调整，如环保法规日趋严格，国六排放标准的全面实施使得企业必须进行技术改造升级，增加了生产成本。同时，“公转铁、水”等运输结构调整政策对公路运输产生了挤出效应，进一步压缩了重卡市场空间。再者，原材料价格持续处于高位，尤其是钢铁、橡胶等基础材料成本上涨，严重影响了重卡制造企业的盈利能力和市场竞争力。新能源重卡的快速发展，使得传统燃油重卡市场份额受到挤压，行业内企业必须加速转型以适应新的市场需求。全球经济形势不明朗，国际贸易环境复杂，重卡出口业务亦面临较大不确定性。
　　当前，新一轮科技革命和产业革命正蓬勃兴起，全国汽车产业面临深刻的调整和变革，中国新能源汽车产业发展迅猛，电动化、网联化、智能化已成为引领行业前行的核心趋势。公司坚定地直面并主动拥抱这场技术创新的新浪潮，立足于现实，同时放眼未来，充分利用先进的技术手段，紧跟科技日新月异的创新步伐，积极开展对新兴市场中具有前瞻性和潜力产品的深度探索，致力于在核心技术领域实现跨越式进步，以适应新时代汽车产业的变革与发展。
　　2、公司发展战略
　　夯实传统内燃机核心零部件第一发展曲线，追求极致，确保全球领跑；突破空气悬架系统及零部件第二发展曲线，业务倍增，做到行业领先；引领商用车电动转向系统第三发展曲线，技术领先，实现骏业日新；布局整车系统零部件及高科技项目第四发展曲线，应势谋新，推动持续发展。
　　3、2024年公司经营计划
　　2024年，公司以“革故鼎新，竞速前行”为工作主题，不断创新，勇往直前。
　　2024年工作聚焦四大重点方向：
　　（1）重塑市场布局，革除被动等待式的市场开拓状态，由服务切入式营销转变为主动开拓式营销。实施8020市场战略，主营业务销售占比低于80%，非主营业务销售占比突破20%。
　　（2）打造高效的精益工厂，革除重交付不重效率的生产作业方式，对标日本精益生产方式，人均效率提升20%。公司将全面推进自动化和精益化，实现设备端自动化率90%。
　　（3）追求质量的卓越工厂，革除事后检验式的质量管理思维，树立源头解决质量问题的理念，外部交付故障率降低50%，内部故障率降低30%.，实现质量前期预防管理。
　　（4）打造数字化运营的智慧工厂，革除经验型生产管理模式，突破认知天花板，主营业务智慧化生产线提效100%，非主营业务自动化生产线效率提效50%，实现生产管理方式变革。
　　4、资金需求与使用计划
　　2024年度，公司主要投资计划，一方面根据市场需求情况，投资生产线建设，扩充公司产能。另一方面，依托现有生产线水平，结合产品档次、产能需求，继续实施生产线的智能化建设及自动化改造，项目资金主要以自有资金和银行贷款解决。
　　5、公司面临的主要经营风险及应对措施
　　（1）原材料价格波动造成的盈利风险
　　公司产品的主要原材料为钢材和生铁等，钢材、生铁价格的波动将给公司的生产经营带来影响。受如今全球政治经济局势带来的不确定性影响，若未来钢材、生铁等原材料价格波动幅度进一步加大，将对经营成果造成不确定性的影响。
　　公司密切跟踪原材料价格波动趋势、利用价格波动低点灵活采购，同时采用与供应商签订长期供货合同，集中招标等多种采购方法，降低原材料价格波动对公司经营业绩产生的影响。
　　（2）固定资产计提折旧造成的盈利风险
　　公司固定资产和在建工程占资产比重相对较高。公司近几年实施生产线扩充和自动化改造，固定资产投入较大，公司每年的固定资产折旧数额有较大增加，折旧费用的增加会给公司盈利能力带来风险。
　　公司采取加大客户及产品开发力度、节能降耗、优化产品结构和工艺流程等办法，降低风险。
　　（3）重卡行业波动造成的经营风险
　　公司近年来优化调整产品结构，但重型发动机曲轴营业收入占总营业收入的比重仍较重，中国经济的常态化和重卡行业的波动，会给公司的经营发展带来一定的风险。
　　公司已形成曲轴、连杆、铸锻件业务板块同步发展的战略新格局，公司将继续加大连杆、轻型发动机曲轴、铸件、锻件产品及客户的开发力度，同时大力拓展空气悬架业务市场，逐渐加大重型发动机曲轴之外产品的产销规模，以规避重卡行业波动对公司造成的影响。
　　（4）汇率波动风险
　　随着对国际市场的开发，公司的外币资产也随之增加，人民币对外币的汇率波动将有可能给公司带来汇兑损益。公司通过多币种的外汇收入，在一定程度上分散化单一货币汇率波动造成的风险。同时，公司与国外客户积极协商采用币值相对稳定的货币作为结算货币，防范汇率波动风险。
　　（5）新能源汽车发展对行业格局的影响
　　新能源汽车增长迅速，市场占有率不断提升，在双碳目标成为汽车行业绿色发展的政策热点的大背景下，已经从政策驱动转向市场拉动，近两年来高速发展，若未来新能源汽车的研制和生产取得突破性进展，将极大改变目前以传统内燃机为动力的产业格局。
　　公司产品主要以中重型发动机曲轴、轻型发动机曲轴、连杆为主。2023年，新能源商用车产销在商用车整体产销中的占比分别为11.5%和11.1%，其中新能源重卡渗透率为5.6%，新能源轻卡渗透率为9.5%，渗透率较低。但考虑新能源车的影响，为实现公司战略目标和可持续发展，公司做了中长期发展规划，已规划建立新的产业格局，以规避和减少未来新能源汽车发展对公司造成的影响。 收起▲

　　一、报告期内公司从事的主要业务
　　（一）公司主营业务
　　公司是以生产“天”牌内燃机曲轴、连杆为主导产品的曲轴、连杆专业生产企业，是中国内燃机工业协会副会长单位、中国机械制造工艺协会副理事长单位、中国曲轴连杆及高强度螺栓行业会长单位、中国铸造协会常务理事单位。公司下设文登恒润锻造有限公司、潍坊天润曲轴有限公司、天润曲轴德国有限公司、威海天润包装科技有限公司、威海天润机械科技有限公司、威海天润智能科技有限公司、天润智能控制系统集成有限公司、山东天润精密工业有限公司；主营业务包括曲轴、连杆、铸锻件、空气悬架主要业务板块。
　　公司产品有曲轴、连杆、铸锻件（毛坯及成品）、空气悬架等。公司生产的... 查看全部▼

　　一、报告期内公司从事的主要业务
　　（一）公司主营业务
　　公司是以生产“天”牌内燃机曲轴、连杆为主导产品的曲轴、连杆专业生产企业，是中国内燃机工业协会副会长单位、中国机械制造工艺协会副理事长单位、中国曲轴连杆及高强度螺栓行业会长单位、中国铸造协会常务理事单位。公司下设文登恒润锻造有限公司、潍坊天润曲轴有限公司、天润曲轴德国有限公司、威海天润包装科技有限公司、威海天润机械科技有限公司、威海天润智能科技有限公司、天润智能控制系统集成有限公司、山东天润精密工业有限公司；主营业务包括曲轴、连杆、铸锻件、空气悬架主要业务板块。
　　公司产品有曲轴、连杆、铸锻件（毛坯及成品）、空气悬架等。公司生产的曲轴、连杆是内燃机核心零部件，产品成为国内外著名主机厂整机配套产品，并随主机远销20多个国家和地区，国内主流商用车发动机客户配套率达95%以上；部分系列型号的产品以及铸件产品直接出口美国、德国、英国、韩国、巴西、阿根廷等国家。公司拥有完善的营销网络体系，国内设立200多家区域重点代理与专卖商，产品覆盖全国31个省市区。
　　1、曲轴业务
　　公司是国内最大的曲轴专业生产企业，公司曲轴业务由母公司和全资子公司天润潍坊公司开展，主要产品包括重型发动机曲轴、中型发动机曲轴、轻型发动机曲轴和乘用车发动机曲轴、船电大马力曲轴，公司生产的曲轴是内燃机核心零部件，“天”牌曲轴是“中国公认名牌产品”，公司曲轴产品为潍柴、康明斯、一汽锡柴、上菲红、上海新动力、福田汽车、广西玉柴、东风商用车、三一重工、戴姆勒卡客车、沃尔沃、卡特彼勒、依维柯、UD卡车、道依茨等国内外主机厂配套。
　　2、连杆业务
　　公司目前是国内最大的中重型商用车胀断连杆生产企业，公司连杆业务由母公司和全资子公司天润潍坊公司开展，公司生产的连杆是内燃机核心零部件，主要产品包括中重型发动机连杆、轻型发动机连杆、船用连杆、工程机械类连杆、发电机组类连杆等，产品为潍柴、康明斯、上菲红、上海新动力、锡柴、东风商用车、华菱、戴姆勒卡客车、卡特彼勒、沃尔沃、MAN、道依茨等国内外主机厂配套。
　　3、铸锻件业务（毛坯及成品）
　　公司铸件毛坯业务由母公司铸造事业部和全资子公司天润精密共同开展，主要产品有球铁曲轴、铸造活塞、连杆、凸轮轴、法兰轴、平衡轴、飞轮、飞轮壳、轴承盖、气缸盖等发动机类铸件毛坯；转盘、底座、摇杆等机器人类铸件毛坯；行星轮架、壳体、提升臂、支架、离合器壳体等工程机械类铸件毛坯；卡钳、制动蹄、转向机壳体、主减壳、差壳、轮边减速器壳、均衡梁、横梁、支架等商用车制动、变速箱、空气悬架、底盘类铸件毛坯；壳体、下机体等风电减速器类铸件，以及其它燃气热泵泵壳及机床类铸件。主要客户有卡特彼勒、沃尔沃、博世、邦飞利、康迈尔、中国重汽、格林策巴赫、戴姆勒、潍柴动力、世达科、中油济柴、奇威特、银川威力等。公司铸造主要设备均为外国进口，设备运行稳定性好，配套除尘及旧砂再生，环保状况良好，是中国铸造行业综合百强企业、绿色铸造示范企业、中国铸造行业汽车铸件（黑色）分行业排头兵企业。
　　公司锻件毛坯业务由全资子公司恒润锻造开展，主要经营汽车、轮船等零部件的锻件毛坯生产与加工服务，主要产品包括曲轴、连杆、控制杆、斜盘、齿环等锻造毛坯。
　　公司的非曲轴/连杆类铸锻件成品业务由全资子公司天润机械科技开展，主要产品涉及工程机械零部件、新能源机械部件、汽车零部件等领域；主要产品包括飞轮、飞轮壳、缸盖等发动机类铸件成品，转盘、底座、摇臂等工业机器人类铸件成品，行星轮架、壳体、提升臂、支架、阀头等工程机械类铸件成品，转向机壳体、支架等新能源铸件以及冲压件成品；商用车底盘控制杆、垫片、发动机轴承盖、曲轴法兰、电机轮毂等锻件成品；斜盘、驱动轴等液压传动系统零部件，开发的多系列产品成功替代进口。主要客户有卡特彼勒、戴姆勒、邦飞利、康迈尔、潍柴动力、林德液压、皓耘科技、格林策巴赫、沃尔沃、钢宝利、德纳电机、华方高科等。
　　4、空气悬架业务
　　公司空气悬架业务由控股子公司天润智控开展，天润智控立足于整车空气悬架系统及核心零部件生产，同时开发商用车的ECAS系统，产品包括卡车底盘空气悬架系统、半挂车空气悬架系统、工程机械橡胶悬架系统、卡车驾驶室悬置系统、商用车ECAS系统、乘用车ECS系统及其核心零部件等。
　　5、其他业务
　　自动化装备和技术服务：该业务由公司全资子公司天润智能科技开展，主导产品包括自动化装备产品桁架机械手、关节机器人集成应用、智能物流缓存、智能检测系统的研发及应用服务，范围覆盖研制自动化装备、设备自动化改造集成升级、智能制造先进控制技术、视觉防错技术、检测技术的研发应用，整线自动化、智能化策划、设计、安调、快速换产等，致力于为制造业机加工领域提供性价比高的自动化装备、柔性工装设计、自动检测技术、设备自动化改造集成、整线自动化设计成套方案。
　　全资子公司天润包装科技主营多种类和用途的包装箱、包装袋产品的生产和销售；全资子公司天润机械科技除开展铸锻件成品（非曲轴连杆）的生产和销售业务外，还经营多种模具及工装制作；全资子公司天润精密，其主要开展精密铸造及高端铸件深加工业务。
　　（二）公司经营模式
　　报告期内公司主要经营模式未发生变化，具体情况如下：
　　研发模式：公司具有较强的研发能力，根据市场及客户需求，与客户共同进行新产品的研发，同时也根据客户及市场的需求对老产品进行改型，不断提高产品性能，降低成本，满足客户要求，提高产品的市场占有率和公司竞争力，巩固公司的行业地位。
　　采购模式：公司设立采购部，负责供应商资源建设和原材料集中采购管理，包括供应商选择、询比价、招标、集中采购等，根据生产需求情况制定采购计划，在分析库存余料及采购周期前提下实施采购，并按照科学有效、公开公正、比质比价、监督制约的原则，建立健全完善的采购管理制度、管理体系和质量保证体系，以保证公司原材料供应的稳定性及价格的竞争力。
　　生产模式：公司采用订单驱动模式，公司接受国内外各大发动机厂商的订单，根据订单生产、供应产品；公司拥有多条铸锻造生产线，热处理生产线，柔性化曲轴连杆生产线，能够独立承担产品的铸造、锻造、机加工、热加工等所有工序的制造加工，各生产线以大批量产的方式进行生产，并均具备快速换产及新产品开发的能力。
　　销售模式：以为主机厂配套为主(包括国内和国外，提供自有品牌)，供应国内（外）社会维修市场为辅的经营模式。主机配套采用订单驱动方式，直接为各主机厂进行OEM配套和服务，对于国内社会维修市场，采用全国各市场区域的代理销售模式。
　　（三）主要业绩驱动因素
　　2023年上半年，商用车产销分别完成196.7万辆和197.1万辆，同比分别增长16.9%和15.8%。货车产销分别完成174万辆和174.8万辆，同比分别增长15.5%和14.8%。其中，重卡累计销量48.85万辆，同比增长29%。
　　2023年上半年，宏观经济持续复苏，带动基建与物流运输需求提升，重卡行业景气度不断提升，同时海外市场也为行业复苏提供了有力支撑。
　　公司产品以货车发动机曲轴、连杆为主，公司发展与商用车市场中的货车市场紧密相关。公司上半年经营情况与行业发展相匹配，报告期内，公司实现营业收入20.38亿元，较去年同期增长29.69%，其中曲轴业务实现营业收入12.80亿元、连杆业务实现营业收入4.84亿元、毛坯及铸锻件业务实现营业收入0.80亿元，空气悬架业务实现营业收入1.26亿元，占公司营业收入比例分别为62.83%、23.74%、3.91%、6.20%。公司坚持深耕主营业务，努力开拓第二主业，持续进行新客户及新产品的开发，持续开发为公司持续发展提供源源不断的业绩增长动力。
　　（四）汽车行业情况
　　公司所处行业属于汽车零部件制造业，与汽车行业发展息息相关。2023年一季度，整体车市处于负增长状态，4月份以来，在同期低基数影响及多重利好因素的共同推动下，汽车市场持续好转，产销量延续增长态势，上半年累计实现较高增长。2023年1-6月，我国汽车产销分别完成1,324.8万辆和1,323.9万辆，同比分别增长9.3%和9.8%。
　　1、商用车市场情况
　　报告期内，商用车产销分别完成196.7万辆和197.1万辆，同比分别增长16.9%和15.8%，货车产销同比均呈快速增长，客车产销增速高于货车。
　　货车产销分别完成174万辆和174.8万辆，同比分别增长15.5%和14.8%。其中，重型货车销48.85万辆，同比增长29%；中型货车销5.82万辆，同比增长2%；轻型货车销93.18万辆，同比增长10%；微型货车销26.93万辆，同比增长14%。
　　客车产销22.7万辆和22.3万辆，同比增长28.9%和24.3%。其中，大型客车（含底盘）累计销售2.38万辆，同比增长31%；中型客车（含底盘）累计销售1.46万辆，同比增长9%；轻型客车（含底盘）累计销售18.48万辆，同比增长25%。
　　2、乘用车市场情况
　　2023年上半年，乘用车产销分别完成1,128.1万辆和1,126.8万辆，同比分别增长8.1%和8.8%。产销结束下降，总体恢复到正常水平。分车型看，MPV和SUV增长较明显，轿车小幅增长。
　　轿车产销分别完成504.5万辆和500.5万辆，同比分别增长2.4%和1.5%；SUV产销分别完成563.9万辆和565.4万辆，同比分别增长13.5%和15.7%；MPV产销分别完成47.4万辆和48.4万辆，同比分别增长24.1%和26%；交叉型乘用车产销分别完成12.4万辆和12.5万辆，同比分别下降21%和18.2%。
　　3、新能源汽车市场情况
　　2023年上半年，新能源汽车产销分别完成378.8万辆和374.7万辆，同比分别增长42.4%和44.1%，市场占有率达到28.3%。
　　新能源汽车中，纯电动汽车产销分别完成274.7万辆和271.9万辆，同比分别增长30.3%和31.9%；插电式混合动力汽车产销分别完成103.9万辆和102.5万辆，同比分别增长88.6%和91.1%；燃料电池汽车产销分别完成0.2万辆和0.2万辆，同比分别增长38.4%和73.5%。
　　（五）报告期内公司经营情况概述
　　2023年上半年，公司实现营业收入20.38亿元，较去年同期增长29.69%；实现营业利润2.36亿元，较去年同期增长59.21%；实现归属于母公司所有者的净利润2.12亿元，较去年同期增长61.91%。
　　1、公司主营业务经营情况
　　公司坚持聚焦主业，开拓第二主业，推进多元化发展布局。2023年上半年，公司曲轴业务实现营业收入12.80亿元、连杆业务实现营业收入4.84亿元、毛坯及铸锻件业务实现营业收入0.80亿元，空气悬架业务实现营业收入1.26亿元，占公司营业收入比例分别为62.83%、23.74%、3.91%、6.20%。
　　2023年上半年，公司出口业务实现营业收入4.03亿元，较去年同期增加39.53%。主要原因是海外市场需求持续增长。
　　2、市场开拓及新产品开发情况
　　公司致力于新客户、新产品的开发，以产品升级驱动公司技术革新、设备升级、检测试验等方面能力的提升。2023上半年，公司主营业务完成1家国内新客户开发，完成曲轴、连杆、铸锻件等35款新产品开发；天润智控完成7家新客户开发、15款新产品开发；天润智能科技完成12家新客户开发，完成12个外销项目签订；天润机械科技完成2家新客户开发、23款新产品开发；铸造事业部完成2家新客户开发、4款新产品开发。
　　3、智能制造推进情况
　　公司把握发展潮流，通过数字化、网络化、智能化发展，促进新一代信息技术与制造技术融合，加快转型升级，2023年上半年完成6个单元自动化改造。
　　4、技术创新和持续改进情况
　　2023年上半年，公司紧紧围绕产品、材料、工艺、效率四方面开展创新，主营业务开展了船用发动机高性能球铁曲轴关键制造技术、中大缸径发动机大型涨断连杆关键技术、重载汽车发动机曲轴轴瓦配副磨损分析与机理研究、曲轴表面收敛楔形微织构减摩抗磨技术、工艺流程优化等研究。报告期内，公司申请国家专利12项，其中发明专利9项，实用新型专利3项；授权专利22项，其中国内发明专利4项，欧洲专利6项，实用新型专利12项。
　　5、汽车空气悬架业务情况
　　2023年上半年，第二主业空气悬架业务重点进行生产线建设、市场开发、新产品开发等工作。报告期内，天润智控完成20款项目立项、18款新产品设计，其中底盘空悬6款、半挂车空悬2款、工程机械橡胶悬架3款、核心零部件7款；完成43款新产品试制交付，其中悬架总成类4款，核心零部件4款，铸锻件10款，售后产品25款。

　　二、核心竞争力分析
　　报告期内，曲轴、连杆业务依然是公司的主营业务，曲轴、连杆业务营业收入占公司营业收入的86.57%。公司中重型发动机曲轴及轻型发动机曲轴营业收入占曲轴产品营业收入比重高达90.18%，公司重型发动机曲轴市场占有率60%、轻型发动机曲轴市场占有率30%，主要竞争对手为蒂森克虏伯、桂林福达、辽宁五一八、滨州鲁德、内江金鸿、江苏万力。公司连杆产品主要是中重型发动机连杆，主要竞争对手为马勒、广东四会、长源东谷、浙江九龙。公司是国内最大的曲轴专业生产企业、国内最大的中重型商用车胀断连杆生产企业。公司的核心竞争优势主要有以下几个方面：
　　1、完善的产业链及多元化产品优势
　　公司产品覆盖面广，产业链完善。从公司产品结构看，公司产品覆盖重型发动机曲轴、中型发动机曲轴、轻型发动机曲轴、乘用车发动机曲轴、船机曲轴，连杆，铸件，锻件等；从产业链的延伸来看，公司拥有多条先进的铸造、锻造生产线，具备曲轴毛坯、连杆毛坯及其它零部件毛坯的自产能力，有效保障了公司曲轴、连杆及其他零部件毛坯的供应和质量，可全面提升曲轴、连杆及其他零部件产品的成本竞争优势，因此公司综合竞争实力和抗风险能力更强。
　　公司的产业格局从过去聚焦重卡曲轴，已发展为曲轴、连杆、铸锻件业务全面起飞，同时聚力第二产业空气悬架业务，实现产品多元化布局。
　　2、市场规模和品牌优势
　　公司产品国内市场占有率持续保持行业领先，且随着智能制造的加速推进，公司技术装备实力不断增强，产销规模持续扩大，市场地位和行业地位进一步提升。公司凭借优质的产品、领先的技术、差异化的营销策略和周到的服务，与各大主机厂建立了长期深度的战略合作关系，成为各大主机厂首选配套品牌，在业内具有良好口碑。
　　3、技术创新和研发优势
　　公司重视研发平台的建设，拥有“国家认定企业技术中心”、“国家博士后科研工作站”、“山东省曲轴工程技术研究中心”、“山东省工业设计中心”、“曲轴/连杆山东省工程研究中心”和“山东省发动机曲轴/连杆技术重点实验室”等研发平台。
　　公司现有技术大楼9450平方米，实验室3000平方米，配备Adcole综合测量仪、三坐标测量仪、疲劳试验机等一大批国内外先进的检测设备和中试设备，同时具有AVL软件、有限元分析软件等国际先进设计和分析软件。公司在加强自身建设的同时，坚持走产学研共建之路，与有实力的科研院所实现强强联合，优势互补。目前与山东大学建立了曲轴新工艺、新材料研究所；与山东理工大学建立山东理工大学天润工程技术研究院；与中科院金属研究所建立了大型船用曲轴实验室。此外，还与清华大学、哈尔滨工业大学、装甲兵工程学院、苏州大学、中国北方发动机研究所、上海交通大学等科研院所建立了长期的合作伙伴关系。
　　公司坚持走“科技成果产品化、产品产业化”之路，公司已开发完成具有自主知识产权的产品有10多项，授权专利354项，其中国内发明专利67项、美国发明专利1项、欧洲专利6项。公司主持和参与制修订了国家标准8项，行业标准10项，团体标准3项。完成30余项国家级和省级项目，其中获得国家科技进步二等奖1项；山东省科学技术奖一等奖2项；中国机械工业科学技术奖一等奖3项；第七届绿色制造科学技术进步奖一等奖1项；中国专利优秀奖1项。
　　4、技术装备优势
　　通过持续不断的工艺装备引进和技术改造，公司目前拥有4000余台生产设备，其中大型或精密设备160余台，各类数控设备2100余台，组建的曲轴、连杆加工生产线，锻造、铸造生产线具备国际先进水平，能够满足小到乘用车大到船机曲轴，连杆的机械加工，以及曲轴、连杆毛坯的生产。公司建设的生产线均为柔性生产线，产品的转换时间快，可根据市场形势快速调整产品结构，使产能得到充分利用，可有效的降低行业波动风险。
　　智能制造是高效生产的基础，公司近年来加快生产线的自动化改造，目前拥有主要设备2100余台，自动化生产线覆盖率达到81%。先进的生产设备及日趋完善的自动化生产线建设为进一步提高产品生产效率、保持产品的质量稳定性提供了保障，也初步实现了减员增效，提高产能的目的。
　　5、质量管理优势
　　公司持续有效地运行ISO9001、IATF16949质量管理体系、GB/T24001/ISO14001环境管理体系、GB/T45001/ISO45001职业健康安全管理体系，通过了世界十大船级社的认证，完善的质量管理体系为公司各类产品的开发提供了保障。
　　公司始终坚持“质量第一、顾客至上、全员参与、持续改进”的质量方针，通过吸收学习国际国内知名顾客的先进质量管理理念，在公司内部推行卓越绩效管理，建立了质量管理体系标准化管控模式，强化标准刚性管理，形成了坚实的质量管理基石。推进质量管理三大机制：质量红黄线机制、质量瓶颈剖析闭环机制、内部质量索赔机制，确保质量管理体系的有效运行，保证产品质量的稳定、可靠。公司持续地利用数字化、智能化变革质量管理方式，提升质量管理效率。通过执行以符合“国六”排放要求为标准的精度制造产品，引领行业质量水平不断提升。
　　公司于2017年获得山东省质量标杆企业；2019年获得第七届山东省省长质量奖，山东省“泰山品质”认证，“天”牌曲轴获得2019年度山东优质品牌（产品）；2020年公司的曲轴、连杆、锻件、铸件被认定为山东知名品牌；2021年、2022年上榜山东省工业企业“质量标杆”名单。
　　公司拥有全国最大的曲轴、连杆专业检测实验室，2013年取得了ISO/IEC17025CNAS中国合格评定国家认可委员会实验室认可证书，先后被评为“曲轴/连杆省级工程实验室”和“山东省发动机曲轴/连杆技术重点实验室”，配置有专业的检验检测设备，先后引进了美国ADCOLE综合测量仪、德国ZEISS三坐标测量仪及扫描电镜、意大利MARPOSS测量仪、德国疲劳试验机、芬兰残余应力测试仪等国际先进的专业检验检测设备，为产品质量保驾护航。
　　6、经营管理优势
　　公司将汽车行业的相关标准—IATF16949、环境管理体系—ISO14001、职业健康安全管理体系—ISO45001、国家安监局统一标准—安全生产标准化等一系列国家或行业标准，视为天润运营的基础标准。同时结合60多年的经验积淀和文化传承，创造性地建立独具天润特色的运营系统—TRPS（TianRunProductionSystem），创立贯穿订单到交付的通用操作流程和标准，推动公司实现自主高效运转，实现PQVC（生产、质量、效率、成本）四个方面的绩效指标，进行流程自我评估，并持续改进，不断优化，推动企业生产方式的重大变革和生产制造智能化、高端化的发展，促进管理体系从粗放型到精细化的转变，使公司走上高质量发展和转型升级之路。
　　7、信息技术优势
　　公司始终坚持工业化和信息化的深度融合，在国家智能制造相关政策指引下，全面开展数字化转型工作，提升公司核心竞争力。通过打造天润智慧工厂以及黑灯工厂，大幅提高生产效率和产品质量，以技术和创新推动公司快速实现数字化、智能化的转型升级。
　　公司在十四五规划的整体引领下，启动“134”战略工程，以一个战略协同、资源共享平台，三大业务支撑，着力打造全数字化运营的智慧工厂。同时以“打造以无人化、提升效率和质量为目标的新型智慧化工厂”为方向，以试点生产线为突破口，全力推行黑灯工厂建设。天润工业勇于尝试利用信息技术改革制造工艺和制造流程，通过自动加工、自动检测、自动停止等方式合理管理能源与产线运作，将设备效率发挥到极致，自动分析生产线质量状态、设备故障、物料周转等，大幅度的提高了生产效率、产品质量和安全生产能力。
　　通过实施天润智慧工厂以及黑灯工厂，对公司生产、质量、设备、物流等管理方式进行变革，实现生产过程可视化和管理透明化，使智慧制造贯穿于设计、生产、管理、服务等生产制造活动的各个环节中，有效提升生产效率和产品质量，为公司高质量发展提供有力支撑。
　　8、人才优势
　　公司拥有一支高素质的管理团队和人才队伍，并十分关注高素质人才的挖掘和培养，结合不同层次的人才培养需求，大力实施人才强企战略，不断深入PLES蓝天人才培养规划，加快人才培养步伐，形成了具备天润特色的创新性人才培养机制；建立了以业绩为导向的薪酬绩效管理体系，打造具备天润特色的职级晋升体系，为公司员工提供全方位的职级晋升通道，培养和造就了一批结构优化、布局合理、素质优良的人才队伍，确立了天润的人才竞争优势。

　　三、公司面临的风险和应对措施
　　1、原材料价格波动造成的盈利风险
　　公司产品的主要原材料为钢材和生铁等，钢材、生铁价格的波动将给公司的生产经营带来影响。受如今全球政治经济局势带来的不确定性影响，若未来钢材、生铁等原材料价格波动幅度进一步加大，将对经营成果造成不确定性的影响。公司密切跟踪原材料价格波动趋势、利用价格波动低点灵活采购，同时采用与供应商签订长期供货合同，集中招标等多种采购方法，降低原材料价格波动对公司经营业绩产生的影响。
　　2、固定资产计提折旧造成的盈利风险
　　公司固定资产和在建工程占资产比重相对较高。公司近几年实施生产线扩充和自动化改造，固定资产投入较大，公司每年的固定资产折旧数额有较大增加，折旧费用的增加会给公司盈利能力带来风险。
　　公司采取加大客户及产品开发力度、节能降耗、优化产品结构和工艺流程等办法，降低风险。
　　3、重卡行业波动造成的经营风险
　　公司近年来优化调整产品结构，但重型发动机曲轴营业收入占总营业收入的比重仍较重，中国经济的常态化和重卡行业的波动，会给公司的经营发展带来一定的风险。
　　公司已形成曲轴、连杆、铸锻件业务板块同步发展的战略新格局，公司将继续加大连杆、轻型发动机曲轴、铸件、锻件产品及客户的开发力度，同时大力拓展空气悬架业务市场，逐渐加大重型发动机曲轴之外产品的产销规模，以规避重卡行业波动对公司造成的影响。
　　4、汇率波动风险
　　随着对国际市场的开发，公司的外币资产也随之增加，人民币对外币的汇率波动将有可能给公司带来汇兑损益。公司通过多币种的外汇收入，在一定程度上分散化单一货币汇率波动造成的风险。同时，公司与国外客户积极协商采用币值相对稳定的货币作为结算货币，防范汇率波动风险。
　　5、新能源汽车发展对行业格局的影响
　　新能源汽车增长迅速，市场占有率不断提升，在双碳目标成为汽车行业绿色发展的政策热点的大背景下，已经从政策驱动转向市场拉动，虽然目前对商用车市场影响还比较有限，但若未来新能源汽车的研制和生产取得突破性进展，将极大改变目前以传统内燃机为动力的产业格局。
　　公司产品主要以中重型发动机曲轴、轻型发动机曲轴、连杆为主，乘用车发动机曲轴板块营业收入占总营业收入比重低于5%，占比较低。考虑新能源汽车发展对乘用车的影响，公司后续对乘用车发动机曲轴板块规划不会有较大投资。此外，为实现公司战略目标和可持续发展，公司基于考虑新能源汽车发展因素做了中长期发展规划，已规划建立新的产业格局，着力发展第二产业，以规避和减少未来新能源汽车发展对公司造成的影响。 收起▲

　　一、报告期内公司所处行业情况　　公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中汽车制造相关业的披露要求　　公司所处行业属于汽车零部件制造业，与汽车行业发展紧密相关。2022年，面对需求收缩、供给冲击、预期转弱三重压力，汽车行业克服了诸多不利因素冲击，走出年中波动震荡，持续保持了恢复增长态势，全年汽车产销稳中有增，主要经济指标持续向好，展现出强大的发展韧性，为稳定工业经济增长起到重要作用。2022年汽车产销分别完成2702.1万辆和2686.4万辆，同比增长3.4%和2.1%，延续了去年的增长态势。　　1、商用车市场情况　　商用车受前期环保和超载治理政策下的需求透支... 查看全部▼

　　一、报告期内公司所处行业情况
　　公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中汽车制造相关业的披露要求
　　公司所处行业属于汽车零部件制造业，与汽车行业发展紧密相关。2022年，面对需求收缩、供给冲击、预期转弱三重压力，汽车行业克服了诸多不利因素冲击，走出年中波动震荡，持续保持了恢复增长态势，全年汽车产销稳中有增，主要经济指标持续向好，展现出强大的发展韧性，为稳定工业经济增长起到重要作用。2022年汽车产销分别完成2702.1万辆和2686.4万辆，同比增长3.4%和2.1%，延续了去年的增长态势。
　　1、商用车市场情况
　　商用车受前期环保和超载治理政策下的需求透支、油价处于高位等因素影响，商用车整体需求放缓。2022年，商用车产销分别完成318.5万辆和330万辆，同比分别下降31.9%和31.2%。
　　从细分车型产销情况来看，与上年同期相比，货车细分品种中，重型、中型、轻型以及微型货车产销均呈不同程度下降，其中重型货车降幅最为显著。在客车细分品种中，大型客车产销呈较快增长，中型客车和轻型客车产销均呈下降。
　　2022年货车产销277.8万辆和289.3万辆，同比分别下降33.4%和32.6%。其中，重型货车销67.19万辆，同比下降52%；中型货车销9.57万辆，同比下降46%；轻型货车销161.81万辆，同比下降23%；微型货车销50.69万辆，同比下降16%。
　　2022年客车产销40.7万辆和40.8万辆，同比分别下降19.9%和19.2%。其中大型客车销5.15万辆，同比增长7%；中型客车销3.68万辆，同比下降19%；轻型客车销31.96万辆，同比下降22%。
　　2、乘用车市场情况
　　2022年，虽受到芯片短缺等因素的影响，但得益于购置税优惠和新能源快速增长，今年国内乘用车市场销量呈“U型反转，涨幅明显”特点。乘用车产销分别完成2383.6万辆和2356.3万辆，同比分别增长11.2%和9.5%，增幅高于行业均超过7个百分点。
　　3、新能源汽车市场情况
　　在政策和市场的双重作用下，2022年新能源汽车持续爆发式增长，产销分别完成705.8万辆和688.7万辆，同比分别增长96.9%和93.4%，市场占有率达到25.6%，高于上年12.1个百分点。
　　新能源汽车中，纯电动汽车销量536.5万辆，同比增长81.6%；插电式混动汽车销量151.8万辆，同比增长1.5倍；燃料电池汽车销量0.3万，同比增长1.1倍。
　　新能源汽车中新能源乘用车销量654.8万辆，同比增长94.3%；新能源商用车销量33.8万辆，同比增长78.9%。
　　4、公司经营与行业匹配情况
　　2022年国内货车销量达289.3万辆，同比下降32.6%，产销状态下滑较大，重型、中型、轻型以及微型货车产销均呈不同程度下降，其中重型货车降幅最为显著。2022年重卡全年销量67.19万辆，同比下降52%。
　　2022年，公司经营情况与行业发展相匹配，在商用车市场下滑、整体经济增速放缓等多重不利因素叠加影响下,报告期内，公司实现营业收入313,632.83万元，较去年同期减少33.56%，实现营业利润22,152.26万元，较去年同期减少64.08%，实现归属上市公司股东的净利润为20,358.66万元，较去年同期减少62.39%。
　　报告期内，公司曲轴板块实现营业收入19.30亿元，较去年同期减少36.08%，占公司营业收入比例为61.53%；连杆业务板块实现营业收入7.34亿元，较去年同期减少29.54%，占公司营业收入比例为23.41%；毛坯及铸锻件业务实现营业收入1.93亿元，较去年同期减少35.22%，占公司营业收入比例为6.15%；空气悬架业务实现营业收入1.97亿元，较去年同期减少3.37%，占公司营业收入比例6.27%。
　　
　　二、报告期内公司从事的主要业务
　　公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中汽车制造相关业的披露要求
　　(一)公司主营业务
　　公司是以生产“天”牌内燃机曲轴、连杆为主导产品的曲轴、连杆专业生产企业，是中国内燃机工业协会副会长单位、中国机械制造工艺协会副理事长单位、中国曲轴连杆及高强度螺栓行业会长单位。公司下设文登恒润锻造有限公司、潍坊天润曲轴有限公司、天润曲轴德国有限公司、威海天润包装科技有限公司、威海天润机械科技有限公司、威海天润智能科技有限公司、天润智能控制系统集成有限公司、山东天润精密工业有限公司；主营业务包括曲轴、连杆、铸锻件、空气悬架主要业务板块。
　　公司产品有曲轴、连杆、铸锻件（毛坯及成品）、空气悬架等。公司生产的曲轴、连杆是内燃机核心零部件，产品成为国内外著名主机厂整机配套产品，并随主机远销20多个国家和地区，国内主流商用车发动机客户配套率达95%以上；部分系列型号的产品以及铸件产品直接出口美国、德国、英国、韩国、巴西、阿根廷等国家。公司拥有完善的营销网络体系，国内设立200多家区域重点代理与专卖商，产品覆盖全国31个省市区。
　　1、曲轴业务
　　公司是国内最大的曲轴专业生产企业，公司曲轴业务由母公司和全资子公司潍坊天润曲轴有限公司开展，主要产品包括重型发动机曲轴、中型发动机曲轴、轻型发动机曲轴和乘用车发动机曲轴、船电大马力曲轴，公司生产的曲轴是内燃机核心零部件，“天”牌曲轴是“中国公认名牌产品”，公司曲轴产品为潍柴、康明斯、一汽锡柴、上菲红、上海新动力、福田汽车、广西玉柴、东风商用车、三一重工、戴姆勒、国际康明斯、沃尔沃、菲亚特、卡特彼勒、UD卡车、道依茨等国内外主机厂配套。
　　2、连杆业务
　　公司目前是国内最大的中重型商用车胀断连杆生产企业，公司连杆业务由母公司和全资子公司潍坊天润曲轴有限公司开展，公司生产的连杆是内燃机核心零部件，主要产品包括中重型发动机连杆、轻型发动机连杆、船用连杆、工程机械类连杆、发电机组类连杆等，产品为潍柴、康明斯、上菲红、上海新动力、锡柴、东风商用车、三一重工、华菱、戴姆勒、卡特彼勒、沃尔沃、MAN、道依茨等国内外主机厂配套。
　　公司铸件毛坯业务由母公司铸造事业部和天润精密共同开展，主要产品有球铁曲轴、铸造活塞、连杆、凸轮轴、法兰轴、平衡轴、飞轮、飞轮壳、轴承盖、气缸盖等发动机类铸件毛坯；转盘、底座、摇杆等机器人类铸件毛坯；行星轮架、壳体、提升臂、支架、离合器壳体等工程机械类铸件毛坯；卡钳、制动蹄、转向机壳体、主减壳、差壳、轮边减速器壳、均衡梁、横梁、支架等商用车制动、变速箱、空气悬架、底盘类铸件毛坯；壳体、下机体等风电减速器类铸件，以及其它燃气热泵泵壳及机床类铸件。主要客户有卡特彼勒、沃尔沃、博世、邦飞利、康迈尔、中国重汽、格林策巴赫、戴姆勒、潍柴动力、世达科、中油济柴、奇威特、银川威力等。公司铸造主要设备均为外国进口，设备运行稳定性好，配套除尘及旧砂再生，环保状况良好，是中国铸造行业综合百强企业、绿色铸造示范企业、中国铸造行业汽车铸件（黑色）分行业排头兵企业。
　　公司锻件毛坯业务由全资子公司文登恒润锻造有限公司开展，主要经营汽车、轮船等零部件的锻件毛坯生产与加工服务，主要产品包括曲轴、连杆、控制杆、斜盘、齿环等锻造毛坯。
　　公司的非曲轴/连杆类铸锻件成品业务由全资子公司威海天润机械科技有限公司开展，主要产品涉及工程机械零部件、新能源机械部件、汽车零部件等领域；主要产品包括飞轮、飞轮壳、缸盖等发动机类铸件成品，转盘、底座、摇臂等工业机器人类铸件成品，行星轮架、壳体、提升臂、支架、阀头等工程机械类铸件成品，转向机壳体、支架等新能源铸件以及冲压件成品；商用车底盘控制杆、垫片、发动机轴承盖、曲轴法兰、电机轮毂等锻件成品；斜盘、驱动轴等液压传动系统零部件，开发的多系列产品成功替代进口。主要客户有卡特彼勒、戴姆勒、邦飞利、康迈尔、潍柴动力、林德液压、皓耘科技、格林策巴赫、沃尔沃、钢宝利、德纳电机、华方高科等。
　　4、空气悬架业务
　　公司空气悬架业务由控股子公司天润智控开展，天润智控立足于整车空气悬架系统生产，同时开发商用车的ECAS系统、乘用车ECS系统，产品包括卡车底盘空气悬架系统、半挂车空气悬架系统、工程车橡胶悬架系统、卡车驾驶室悬架系统、乘用车悬架系统、商用车ECAS系统、乘用车ECS系统及其核心零部件等。
　　5、其他业务
　　自动化装备和技术服务：该业务由公司全资子公司威海天润智能科技有限公司开展，主导产品包括自动化装备产品桁架机械手、关节机器人集成应用、智能物流缓存、智能检测系统的研发及应用服务，范围覆盖研制自动化装备、设备自动化改造集成升级、智能制造先进控制技术、视觉防错技术、检测技术的研发应用，整线自动化、智能化策划、设计、安调、快速换产等，致力于为制造业机加工领域提供性价比高的自动化装备、柔性工装设计、自动检测技术、设备自动化改造集成、整线自动化设计成套方案。
　　全资子公司威海天润包装科技有限公司主营多种类和用途的包装箱、包装袋产品的生产和销售；全资子公司威海天润机械科技有限公司除开展铸锻件成品（非曲轴连杆）的生产和销售业务外，还经营多种模具及工装制作；全资子公司山东天润精密工业有限公司，其主要开展精密铸造及高端铸件深加工业务。
　　（二）公司经营模式
　　报告期内公司主要经营模式未发生变化，具体情况如下：
　　研发模式：公司具有较强的研发能力，根据市场及客户需求，与客户共同进行新产品的研发，同时也根据客户及市场的需求对老产品进行改型，不断提高产品性能，降低成本，满足客户要求，提高产品的市场占有率和公司竞争力，巩固公司的行业地位。
　　采购模式：公司设立采购部，负责供应商资源建设和原材料集中采购管理，包括供应商选择、询比价、竞价招标、集中采购等，采购部根据生产需求情况制定采购计划，在分析库存余料及采购周期前提下实施采购，公司在采购环节建立了严格、完善的管理体系和质量保证体系，以保证公司原材料供应的稳定性及价格的竞争力。
　　生产模式：公司采用订单驱动模式，公司接受国内外各大发动机厂商的订单，根据订单生产、供应产品；公司拥有多条铸锻造生产线，热处理生产线，柔性化曲轴连杆生产线，能够独立承担产品的铸造、锻造、机加工、热加工等所有工序的制造加工，各生产线以大批量产的方式进行生产，并均具备快速换产及新产品开发的能力。
　　销售模式：以为主机厂配套为主(包括国内和国外，提供自有品牌)，供应国内（外）社会维修市场为辅的经营模式。主机配套采用订单驱动方式，直接为各主机厂进行OEM配套和服务，对于国内社会维修市场，采用全国各市场区域的代理销售模式。
　　（三）报告期内公司产能建设情况及相关投资计划
　　1、公司现有产能情况
　　2022年，有2条高端曲轴自动化生产线已批量生产；2条高端曲轴自动化生产线预计2023年5-8月陆续完工。截至2022年底，公司拥有53条曲轴加工生产线，15条连杆加工生产线，2条铸造生产线，8条锻造生产线，8条铸锻件（非曲轴/连杆）深加工生产线；年可生产260万支优质锻钢和球墨铸铁曲轴、776万支胀/锯断连杆、8万吨铸件、11万吨锻件、47万支铸锻件成品（非曲轴/连杆）。
　　空气悬架业务：2022年建设完成橡胶悬架组装线、全新控制阀部件加工及组装生产线、半挂车悬架组装线。
　　2、2023年投资计划
　　原有业务方面主要进行曲轴加工生产线、连杆加工生产线、铸锻造生产线、铸锻件（非曲轴/连杆）加工生产线的完善、优化和自动化改造，没有新增生产线的投资计划。
　　空气悬架业务投资计划：计划投资新建橡胶悬架生产线 1条、半挂车空气悬架生产线1条、CDC电磁阀生产线1条、乘用车空气悬架实验室，继续新建厂房的建设。
　　同比变化30%以上的原因说明
　　2022年，受宏观经济下行等诸多不利因素冲击以及前期国五切换国六、环保和超载治理政策下的需求透支，国内重卡市场整体处于低位运行状态，公司经营业绩在行业周期性调整、市场需求不振等多重不利因素叠加影响下下降幅度较大，导致曲轴、连杆、铸锻件等销量产量下降。
　　零部件销售模式
　　以为主机厂配套为主(包括国内和国外，提供自有品牌)，供应国内（外）社会维修市场为辅的经营模式。主机配套采用订单驱动方式，直接为各主机厂进行OEM配套和服务，对于国内社会维修市场，采用全国各市场区域的代理销售模式。
　　报告期内，公司销售模式及销售渠道未发生变化。
　　
　　三、核心竞争力分析
　　公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中汽车制造相关业的披露要求
　　报告期内，曲轴、连杆业务依然是公司的主营业务，曲轴、连杆业务营业收入占公司营业收入的84.94%。公司中重型发动机曲轴及轻型发动机曲轴营业收入占曲轴产品营业收入比重高达87.32%，公司重型发动机曲轴市场占有率60%、轻型发动机曲轴市场占有率30%，主要竞争对手为蒂森克虏伯、桂林福达、辽宁五一八、滨州鲁德、内江金鸿、江苏万力、辽宁北方。公司连杆产品主要是中重型发动机连杆，主要竞争对手为马勒、广东四会、长源东谷、浙江九龙。公司是国内最大的曲轴专业生产企业、国内最大的中重型商用车胀断连杆生产企业。公司的核心竞争优势主要有以下几个方面：
　　1、完善的产业链及多元化产品优势
　　公司产品覆盖面广，产业链完善。从公司产品结构看，公司产品覆盖重型发动机曲轴、中型发动机曲轴、轻型发动机曲轴、乘用车发动机曲轴、船机曲轴，连杆，铸件，锻件等；从产业链的延伸来看，公司拥有多条先进的铸造、锻造生产线，具备曲轴毛坯、连杆毛坯及其它零部件毛坯的自产能力，有效保障了公司曲轴、连杆及其他零部件毛坯的供应和质量，可全面提升曲轴、连杆及其他零部件产品的成本竞争优势，因此公司综合竞争实力和抗风险能力更强。
　　公司的产业格局从过去聚焦重卡曲轴，已发展为曲轴、连杆、铸锻件业务全面起飞，同时聚力第二产业空气悬架业务，实现产品多元化布局。
　　2、市场规模和品牌优势
　　公司产品国内市场占有率持续保持行业领先，且随着智能制造的加速推进，公司技术装备实力不断增强，产销规模持续扩大，市场地位和行业地位进一步提升。公司凭借优质的产品、领先的技术、差异化的营销策略和周到的服务，与各大主机厂建立了长期深度的战略合作关系，成为各大主机厂首选配套品牌，在业内具有良好口碑。2022年，公司荣获了重汽集团、潍柴重机、博杜安、福田康明斯、广西康明斯、东风康明斯、安徽康明斯、西安康明斯、康明斯ABO等客户颁发的最高奖项，为天润的持续发展奠定了坚实的基础。
　　3、技术创新和研发优势
　　公司重视研发平台的建设，拥有“国家认定企业技术中心”、“国家博士后科研工作站”、“山东省曲轴工程技术研究中心”、“山东省工业设计中心”、“曲轴/连杆省级工程实验室”和“山东省发动机曲轴/连杆技术重点实验室”等研发平台。
　　公司现有技术大楼9450平方米，实验室3000平方米，配备Adcole综合测量仪、三坐标测量仪、疲劳试验机等一大批国内外先进的检测设备和中试设备，同时具有AVL软件、有限元分析软件等国际先进设计和分析软件。公司在加强自身建设的同时，坚持走产学研共建之路，与有实力的科研院所实现强强联合，优势互补。目前与山东大学建立了曲轴新工艺、新材料研究所；与山东理工大学建立山东理工大学天润工程技术研究院；与中科院金属研究所建立了大型船用曲轴实验室。此外，还与清华大学、哈尔滨工业大学、装甲兵工程学院、苏州大学、中国北方发动机研究所、上海交通大学等科研院所建立了长期的合作伙伴关系。
　　公司坚持走“科技成果产品化、产品产业化”之路，公司已开发完成具有自主知识产权的产品有 10多项，专利332项，其中美国发明专利1项。公司主持和参与制修订了国家标准8项，行业标准10项，团体标准3项。完成30余项国家级和省级项目，其中获得国家科技进步二等奖1项；山东省科学技术奖一等奖2项；中国机械工业科学技术奖一等奖3项；第七届绿色制造科学技术进步奖一等奖1项；中国专利优秀奖1项。
　　4、技术装备优势
　　通过持续不断的工艺装备引进和技术改造，公司目前拥有4000余台生产设备，其中大型或精密设备160余台，各类数控设备2000余台，组建的曲轴、连杆加工生产线，锻造、铸造生产线具备国际先进水平，能够满足小到乘用车大到船机曲轴，连杆的机械加工，以及曲轴、连杆毛坯的生产。公司建设的生产线均为柔性生产线，产品的转换时间快，可根据市场形势快速调整产品结构，使产能得到充分利用，可有效的降低行业波动风险。
　　智能制造是高效生产的基础，公司近年来加快生产线的自动化改造，目前拥有主要设备2000余台，自动化生产线覆盖率达到81%。先进的生产设备及日趋完善的自动化生产线建设为进一步提高产品生产效率、保持产品的质量稳定性提供了保障，也初步实现了减员增效，提高产能的目的。
　　5、质量管理优势
　　公司持续有效地运行 ISO9001、IATF16949质量管理体系、GB/T24001/ISO14001环境管理体系、GB/T45001/ISO45001职业健康安全管理体系，通过了世界十大船级社的认证，完善的质量管理体系为公司各类产品的开发提供了保障。
　　公司始终坚持“质量第一、顾客至上、全员参与、持续改进”的质量方针，通过吸收学习国际国内知名顾客的先进质量管理理念，在公司内部推行卓越绩效管理，建立了质量管理体系标准化管控模式，强化标准刚性管理，形成了坚实的质量管理基石。推进质量管理三大机制：质量红黄线机制、质量瓶颈剖析闭环机制、内部质量索赔机制，确保质量管理体系的有效运行，保证产品质量的稳定、可靠。通过执行以符合“国六”排放要求为标准的精度制造产品，引领行业质量水平不断提升。
　　公司于 2017年获得山东省质量标杆企业；2019年获得第七届山东省省长质量奖，山东省“泰山品质”认证，“天”牌曲轴获得 2019年度山东优质品牌（产品）；2020年公司的曲轴、连杆、锻件、铸件被认定为山东知名品牌；2021年、2022年上榜山东省工业企业“质量标杆”名单。
　　公司拥有全国最大的曲轴专业检测实验室，2013年取得了ISO/IEC 17025 CNAS中国合格评定国家认可委员会实验室认可证书，先后被评为“曲轴/连杆省级工程实验室”和“山东省发动机曲轴/连杆技术重点实验室”，配置有专业的检验检测设备，先后引进了美国ADCOLE综合测量仪、德国ZEISS三坐标测量仪及扫描电镜、意大利MARPOSS测量仪、德国疲劳试验机、芬兰残余应力测试仪等国际先进的专业检验检测设备，为产品质量保驾护航。
　　6、经营管理优势
　　公司将汽车行业的相关标准—IATF16949、环境管理体系—ISO14001、职业健康安全管理体系—ISO45001、国家安监局统一标准—安全生产标准化等一系列国家或行业标准，视为天润运营的基础标准。同时结合60多年的经验积淀和文化传承，创造性地建立独具天润特色的运营系统—TRPS（TianRun Production System），创立贯穿订单到交付的通用操作流程和标准，推动公司实现自主高效运转，实现PQVC（生产、质量、效率、成本）四个方面的绩效指标，进行流程自我评估，并持续改进，不断优化，推动企业生产方式的重大变革和生产制造智能化、高端化的发展，促进管理体系从粗放型到精细化的转变，使公司走上高质量发展和转型升级之路。
　　7、信息技术优势
　　公司始终坚持工业化和信息化的深度融合，在国家智能制造相关政策指引下，全面开展数字化转型工作，提升公司核心竞争力。通过打造天润智慧工厂以及黑灯工厂，大幅提高生产效率和产品质量，以技术和创新推动公司快速实现数字化、智能化的转型升级。
　　公司在十四五规划的整体引领下，启动“134”战略工程，以一个战略协同、资源共享平台，三大业务支撑，着力打造全数字化运营的智慧工厂。同时以“打造以无人化、提升效率和质量为目标的新型智慧化工厂”为方向，以试点生产线为突破口，全力推行黑灯工厂建设。天润工业勇于尝试利用信息技术改革制造工艺和制造流程，通过自动加工、自动检测、自动停止等方式合理管理能源与产线运作，将设备效率发挥到极致，自动分析生产线质量状态、设备故障、物料周转等，大幅度的提高了生产效率、产品质量和安全生产能力。
　　通过实施天润智慧工厂以及黑灯工厂，对公司生产、质量、设备、物流等管理方式进行变革，实现生产过程可视化和管理透明化，使智慧制造贯穿于设计、生产、管理、服务等生产制造活动的各个环节中，有效提升生产效率和产品质量，为公司高质量发展提供有力支撑。
　　8、人才优势
　　公司拥有一支高素质的管理团队和人才队伍，并十分关注高素质人才的挖掘和培养，结合不同层次的人才培养需求，大力实施人才强企战略，不断深入PLES蓝天人才培养规划，加快人才培养步伐，形成了具备天润特色的创新性人才培养机制；建立了以业绩为导向的薪酬绩效管理体系，打造具备天润特色的职级晋升体系，为公司员工提供全方位的职级晋升通道，培养和造就了一批结构优化、布局合理、素质优良的人才队伍，确立了天润的人才竞争优势。
　　
　　四、主营业务分析
　　1、概述
　　2022年，在公司党委、董事会的坚强领导下，公司实现营业收入313,632.83万元，较2021年度减少158,435.03万元，降幅33.56%，实现利润总额21,047.38万元，降幅65.30%，实现归属母公司股东的净利润为20,358.66万元，较去年同期减少62.39%。
　　（一）公司主营业务情况
　　公司坚持聚焦主业，开拓第二主业，推进多元化发展布局。2022年，公司曲轴业务实现营业收入19.30亿元、连杆业务实现营业收入7.34亿元、毛坯及铸锻件业务实现营业收入1.93亿元，空气悬架业务实现营业收入1.97亿元，占公司营业收入比例分别为61.53%、23.41%、6.15%、6.27%。
　　2022年，公司出口业务实现营业收入63,934.44万元，较去年同期增加23.33%，主要是海外市场逐步恢复，需求有所回暖。
　　（二）市场开拓及新产品开发情况
　　公司始终致力于新客户、新产品的开发，以产品升级驱动公司技术革新、设备升级、检测试验等方面能力的提升。2022年，公司共计开发常柴、玉柴、江西五十铃、亚新科、玉柴船电等27家新客户，为2023年的市场布局打下坚实基础。
　　2022年，公司始终贯彻“研发一代，生产一代，储备一代”的新产品开发体系，完成了康明斯、潍柴等主机厂共101款曲轴、连杆、铸锻件新产品的开发，完成了奇威特太阳能泵壳、平安精工主减壳、滨州渤海活塞裙等5款铸件毛坯开发，完成了益达机械、宸北自动拧紧机等7款新项目签订，完成了戴姆勒、林德、卡特、邦飞利、上海修业、德纳等客户共计42款铸件新产品开发，完成了13款半挂车空悬、6款空气悬架、7款底盘零部件、1款重型橡胶悬架、17款高端售后零部件，共计44款悬架新产品开发。
　　（三）智能制造推进情况
　　2022年，公司把握发展潮流，采用移动互联网技术、物联网技术、AI视觉感知技术，优化制造资源配置效率，深度融入产品全生命周期管理，以智能制造为基础，融合TRPS管理思想，打通信息壁垒，消除信息孤岛，全面推动智慧工厂建设，以创新赋能，引领产业向价值链中高端迈进，公司共计完成21个简易自动化改造项目，至2022年底生产线自动化覆盖率达到81%，应用关节机器人和柔性U型布局，减员比例达到50%。
　　（四）技术创新和持续改进情况
　　2022年公司紧紧围绕产品、材料、工艺、效率四方面开展创新，在产品创新方面开展了曲轴/连杆设计研究、连杆类锻件锻造变形量精准控制技术研究；在材料创新方面开展曲轴易切削钢技术研究、改善连铸钢曲轴磁痕研究、高强韧球铁材料研究；在工艺创新方面开展了典型系列调质钢曲轴“控冷+调质”创新工艺的研究，曲轴表面收敛楔形微织构减摩抗磨技术转化与应用；在效率创新方面开展了2M系列船机轴提效项目研究、超融合虚拟化技术应用、锻造自动喷淋润滑系统等项目研究。2022年已完成技术创新项目46项，持续改进项目6410项，合理化建议10762项；申请国家专利36项，其中发明专利26项，实用新型专利10项。
　　（五）汽车空气悬架业务情况
　　2022年天润智控公司成功开发了13家新客户，其中4家半挂车客户、4家商用车客户、5家高端售后客户；完成了44款空气悬架及相关零部件的新产品开发，其中包括13款半挂车空悬、6款空气悬架、7款底盘零部件、1款重型橡胶悬架、17款高端售后零部件。建设完成橡胶悬架组装线、全新控制阀部件加工及组装生产线、半挂车悬架组装线。

　　五、公司未来发展的展望
　　1、行业发展趋势及公司发展机遇
　　公司产品以商用车发动机曲轴、连杆为主，公司发展与商用车市场尤其是货车市场紧密相关。2022年，我国卡车市场累计销售289.26万辆，同比下降33%，比2021年全年少销售了接近140万辆。四大细分市场全数出现下滑，其中降幅最大的是重卡市场，达到52%，中卡、轻卡和微卡市场在2022年分别下降了46%、23%和16%。2022年1月商用车开局良好，3月之后由于各地复工复产和基建投资启动延缓，销量出现大幅下滑，6-9月，由于低价倾销库存车助力，轻卡市场掀起一波“购车潮”，助力商用车整体销量有所提升，但9月后商用车再度遭遇连降。商用车受前期环保和超载治理政策下的需求透支、油价处于高位等因素影响，整体需求放缓。尽管2022年商用车市场低位徘徊，但海外市场表现亮眼。在经济下行、基建降温、货运萧条等多重因素影响下，商用车市场陷入低迷。
　　总体来看，随着经济社会运行恢复正常之后，中国经济将会迎来恢复性增长阶段，逐渐向潜在增速回归。随着“十四五”规划的重大项目陆续落地，基建投资加码与政策推动仍将是商用车发展的重要因素。国际订单向中国转移集中，促进了我国外贸增长，带动国内出口货运需求稳定向好。另一方面，“双碳”目标下，各地积极投资绿色发电、氢能产业建设。随着商用车领域治超治限政策持续，国家将进一步治理行业乱象，规范行业发展，释放超载运力，带动增购需求。国家将继续坚持稳中求进总基调，大力提振市场信心，实施扩大内需战略，积极推动经济运行整体好转，实现质的有效提升和量的合理增长。相信随着相关配套政策措施的实施，市场主体和消费活力将会被进一步激发。伴随着防疫形势好转、正常生活生产秩序恢复，宏观经济将逐步回升，重卡作为生产资料，重卡市场需求有望迎来恢复性增长，预计销量将达到90万辆，同比增长32%，国际市场依然保持良好发展态势。我国重卡保有量基数较大，存量运力替换空间尤为令人看好。目前，我国重卡保有量约900万辆，重卡更新迭代周期7-8年，预计2023年起置换需求大概率带动重卡行业逐步复苏。未来几年，重卡行业需求有望持续向好。不过，对重卡市场的不利因素依然存在。我国经济发展一直面临来自国内外的压力，世界政治经济格局的不稳定性、不确定性明显增强，国际范围内逆全球化情况显现，国内经济面临着转向高质量发展，产业结构亟待升级的挑战；大宗商品价格居高不下，原材料价格持续高位，消费和投资均受到抑制；同时，“公转水、铁”政策持续推进，公路运输进一步受到抑制，也会给重卡市场带来不利影响；此外，利好政策带来的切换影响减弱，国六切换前透支大量需求，换车周期延长；另，如今国内商用车保有量高企，存在运力过剩现象；在法规和平台的共同共同作用下，公路运输空驶率下降，效率提升，单车运力提升，车辆需求减少。当前，新一轮科技革命和产业革命正蓬勃兴起，全国汽车产业面临深刻的调整和变革，中国新能源汽车正在迅速崛起，电动化、网联化、智能化成为主要发展潮流。公司会敢于面对和迎接新一轮技术创新浪潮，立足当前，着眼长远，充分借助技术手段，紧跟时代科技的创新发展潮流，不断探索新兴市场的新兴产品，快速融入新兴市场，在重要科技领域实现跨越发展，重塑企业竞争优势。
　　2、公司发展战略
　　企业想要长远可持续发展，就要把握市场动向和需求。深耕主业夯实根基，创新突破新兴业务，多元化打造产业“新引擎”，为未来整个市场布局和产品布局奠定坚实稳固的基础。
　　主营业务绝对领先：重卡曲轴方面，国内市场占有率达到60%以上，同时，加快国际市场开发。轻卡曲轴方面，要瞄准一线品牌，大力开发轻卡市场，实现高端轻卡市场占有率提升。连杆方面，快速开发连杆板块高端市场，加大国际市场开发力度，提高国际高端连杆的配套能力。铸件方面，开发有增长潜力的铸造新客户，营销联动铸件新产品销售额较快增长。
　　新兴业务创新突破：第二主业空气悬架系统，遵照董事长提出的“悬架业务要开发核心产品、核心客户，掌握核心技术”，做到主营业务明确，技术方向明确，研发力量聚焦，把产品做到极致，保持国内商用车空气悬架技术领先。新业务板块要以技术为导向，围绕材料研发（轻量化、新材料替代）等方面进行开发，选择好项目进行团队合作，或收购技术领先、与公司战略匹配的小型规模化企业，脱离原有市场架构，实现新业务创新突破。
　　3、2023年公司经营计划
　　2023年，是公司实现十四五战略目标的快速推进之年，也是天润工业实现跨越式发展的关键之年。公司将继续贯彻董事长“做就做一流产品，与全球接轨；做就要做到全国第一，坚决不做第二”的要求，以“TRPS（天润生产运营系统）和TRIM（天润智能制造）”为管理核心，全面推进企业数字化转型建设,大幅度提高企业生产运营管理能力,带动生产效能升级,通过不断信息化、智能化的变革发展，实现公司管理模式的转变，最终带动企业经营指标全面提升。
　　重点工作：
　　（1）质量领先
　　要夯实基础管理，实行标准化、严细化质量管理；落实三自一控、分层审核等生产过程控制；解决生产过程中影响质量的问题，消除质量管理的盲区；细化操作标准，识别控制过程因素，提升过程保证能力。将夯实质量管理作为企业经营管理的重中之重，不断构筑质量领先的“铜墙铁壁”，以绝对领先的产品质量赢得客户信赖，最终提高市场占有率。
　　（2）效率领先
　　全面推进精益管理，完善精益管理体系，全面消除八大浪费，构建精益管理型企业，全面启动数字化转型工程，推进数字化管理方式变革，以绝对领先的效率，把握市场先机，加速企业发展壮大。
　　（3）成本领先
　　坚持成本领先战略，深入推行目标成本管理机制，利用标准成本倒逼成本降低，以绝对领先的成本，不断提升产品竞争力和企业的盈利能力。
　　（4）营销突破
　　树立以营销为“龙头”的理念，贯彻董事长“市场围绕客户转，生产围绕市场转，全厂围绕生产转”的要求，新兴业务板块要快速完善“以客户为中心”的营销体系，发现并深入挖掘消费者的需求，快速开拓市场。
　　（5）技术突破
　　提高技术创新的引领力度，掌握关键核心技术，获取最大的技术优势，方能谋求更大发展空间。第一主业以工艺技术为引领，变“被动”为“主动”，关注现有市场的技术发展方向；第二主业以研发技术为引领，对标国际一流品牌，实现产品的高质量全覆盖。同时，公司将加大新兴业务开发力度，以技术为导向，重点关注新材料行业，布局技术研发团队新结构，打造强大、系统的研发能力，创新突破新兴业务，形成多元化发展新格局，为未来整个市场布局和产品布局奠定坚实稳固的基础。
　　（6）利润突破
　　公司将以效益为导向，以利润为优先，聚焦在效益增长上，催生企业发展新动能。公司贯彻的“以利润为中心”，并不是指短期利润，而是企业的良性增长——盈利的、持续性的、高投资回报率的增长。公司对子公司的管理，也将由“成本中心”向“利润中心”转变，以费用预算为抓手，完成权责下放。
　　（7）夯实管理基础
　　公司将以管理创新为引领，全面启动数字化转型工程，利用数据带动公司运营管理提升，全面推进企业数字化转型建设，按照“理、采、治、算、用”的标准，即业务和数据梳理、规范数据采集、深入数据治理、强化数据分析、驱动问题解决五大关键流程，通过数据发现问题，驱动问题解决，最终带动企业经营指标全面提升。
　　（8）安全管理提升
　　完善安健环消管理体系，坚决落实安全生产责任制，做好三级安全教育，严格落实安全教育培训措施。
　　4、资金需求与使用计划
　　2023年度，公司主要投资计划，一方面根据市场需求情况，投资生产线建设，扩充公司产能。另一方面，依托现有生产线水平，结合产品档次、产能需求，继续实施生产线的智能化建设及自动化改造，项目资金主要以自有资金和银行贷款解决。
　　5、公司面临的主要经营风险及应对措施
　　（1）原材料价格波动造成的盈利风险
　　公司产品的主要原材料为钢材和生铁等，钢材、生铁价格的波动将给公司的生产经营带来影响。受如今全球政治经济局势带来的不确定性影响，若未来钢材、生铁等原材料价格波动幅度进一步加大，将对经营成果造成不确定性的影响。
　　公司密切跟踪原材料价格波动趋势、利用价格波动低点灵活采购，同时采用与供应商签订长期供货合同，集中招标等多种采购方法，降低原材料价格波动对公司经营业绩产生的影响。
　　（2）固定资产计提折旧造成的盈利风险
　　公司固定资产和在建工程占资产比重相对较高。公司近几年实施生产线扩充和自动化改造，固定资产投入较大，公司每年的固定资产折旧数额有较大增加，折旧费用的增加会给公司盈利能力带来风险。
　　公司采取加大客户及产品开发力度、节能降耗、优化产品结构和工艺流程等办法，降低风险。
　　（3）重卡行业波动造成的经营风险
　　公司近年来优化调整产品结构，但重型发动机曲轴营业收入占总营业收入的比重仍较重，中国经济的常态化和重卡行业的波动，会给公司的经营发展带来一定的风险。
　　公司已形成曲轴、连杆、铸锻件业务板块同步发展的战略新格局，公司将继续加大连杆、轻型发动机曲轴、铸件、锻件产品及客户的开发力度，同时大力拓展空气悬架业务市场，逐渐加大重型发动机曲轴之外产品的产销规模，以规避重卡行业波动对公司造成的影响。
　　（4）汇率波动风险
　　随着对国际市场的开发，公司的外币资产也随之增加，人民币对外币的汇率波动将有可能给公司带来汇兑损益。
　　公司通过多币种的外汇收入，在一定程度上分散化单一货币汇率波动造成的风险。同时，公司与国外客户积极协商采用币值相对稳定的货币作为结算货币，防范汇率波动风险。
　　（5）新能源汽车发展对行业格局的影响
　　新能源汽车增长迅速，市场占有率不断提升，在双碳目标成为汽车行业绿色发展的政策热点的大背景下，已经从政策驱动转向市场拉动，近两年来高速发展，去年呈爆发式增长，但若未来新能源汽车的研制和生产取得突破性进展，将极大改变目前以传统内燃机为动力的产业格局。
　　公司产品主要以中重型发动机曲轴、轻型发动机曲轴、连杆为主，乘用车发动机曲轴板块营业收入占总营业收入比重低于5%，占比较低。考虑新能源汽车发展对乘用车的影响，公司后续对乘用车发动机曲轴板块规划不会有较大投资。此外，为实现公司战略目标和可持续发展，公司基于考虑新能源汽车发展因素做了中长期发展规划，已规划建立新的产业格局，着力发展第二产业，以规避和减少未来新能源汽车发展对公司造成的影响。 收起▲