一、经营情况回顾　　（一）商业模式　　1、本公司是处于工程装备制造行业电控产品和系统的供应商,为中国本土工程机械、农业机械、铁路装备等制造商提供专用可编程控制器、显示器、操作终端、控制系统、测量系统等产品和服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是产品销售和服务收费。　　2、本公司是处于船用天然气发动机制造行业发动机控制系统的供应商,为中国本土船用发动机制造企业提供天然气发动机控制系统等产品和服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是产品销售。3、本公司具备提供中国本土航运企业LNG动力船舶动力系统总成承包商的服务能力,拥有核心安控系统和供气系统的知识产权,为中国内河和沿海的航运企业提供技术先进、... 查看全部▼

　　一、经营情况回顾
　　（一）商业模式
　　1、本公司是处于工程装备制造行业电控产品和系统的供应商,为中国本土工程机械、农业机械、铁路装备等制造商提供专用可编程控制器、显示器、操作终端、控制系统、测量系统等产品和服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是产品销售和服务收费。
　　2、本公司是处于船用天然气发动机制造行业发动机控制系统的供应商,为中国本土船用发动机制造企业提供天然气发动机控制系统等产品和服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是产品销售。3、本公司具备提供中国本土航运企业LNG动力船舶动力系统总成承包商的服务能力,拥有核心安控系统和供气系统的知识产权,为中国内河和沿海的航运企业提供技术先进、使用方便、质量可靠的天然气发动机、发电机、供气系统和安控系统等设备,以及工程施工和管理服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是系统总包销售和服务收费。
　　（二）经营情况回顾
　　1、报告期内，公司通过诉讼方式积极回收应收账款，截至本报告披露日，本年度公司共新增买卖合同诉讼18家单位，报告期内，共回收应收账款170万元。
　　2、公司对黑龙江省大正投资集团有限责任公司投资协议诉讼，哈尔滨南岗区法院及道里区法院均认为自己不具有管辖权，经过半年多的努力，促使法院受理。哈尔滨市中院受理的关于黑龙江省大正投资集团有限责任公司对哈船动力及本公司的诉讼暂停审理。
　　3、报告期内，公司向哈尔滨南岗区人民法院对哈船动力提起了股东知情权诉讼，2020年9月第一次开庭审理，目前还未形成判决。
　　4、由于受疫情影响，上半年公司存货销售情况不理想，母公司未形成符合确认条件的收入。上半年通过回收应收账款保证母公司的运营。公司预计会在下半年形成存货销售收入。截至本报告披露日，哈船动力董事会变更法定代表人决议无效的二审已开庭审理，上诉人（一审被告哈船动力）缺席。待法院判决后，公司会着手收回哈船动力经营权，开展经营活动。

　　二、企业社会责任
　　（一）精准扶贫工作情况
　　（二）其他社会责任履行情况。 收起▲

　　一、业务概要
商业模式
1、本公司是处于工程装备制造行业电控产品和系统的供应商,为中国本土工程机械、农业机械、铁路装备等制造商提供专用可编程控制器、显示器、操作终端、控制系统、测量系统等产品和服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是产品销售和服务收费。
2、本公司是处于船用天然气发动机制造行业发动机控制系统的供应商,为中国本土船用发动机制造企业提供性能超过进口、服务优于外商、价格低于进口的天然气发动机控制系统等产品和服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是产品销售。
3、本公司具备提供中国本土航运企业LNG动力船舶动力系统总成承包商的服务能力,拥有核心安控系统和... 查看全部▼

　　一、业务概要
商业模式
1、本公司是处于工程装备制造行业电控产品和系统的供应商,为中国本土工程机械、农业机械、铁路装备等制造商提供专用可编程控制器、显示器、操作终端、控制系统、测量系统等产品和服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是产品销售和服务收费。
2、本公司是处于船用天然气发动机制造行业发动机控制系统的供应商,为中国本土船用发动机制造企业提供性能超过进口、服务优于外商、价格低于进口的天然气发动机控制系统等产品和服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是产品销售。
3、本公司具备提供中国本土航运企业LNG动力船舶动力系统总成承包商的服务能力,拥有核心安控系统和供气系统的知识产权,为中国内河和沿海的航运企业提供技术先进、使用方便、质量可靠的天然气发动机、发电机、供气系统和安控系统等设备,以及工程施工和管理服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是系统总包销售和服务收费。

　　二、经营情况回顾
(一)经营计划
2018年度公司出售了工程机械传统业务及有关无形资产，在2019年度，将该项交易实施完毕，完成了出售目标和计划。
报告期内，对企业经营有重大影响的事项包括：
1、子公司哈船动力伪造董事会决议，并变更了总经理及法定代表人，公司向哈尔滨南岗区法院提
起诉讼，请求法院判令撤销该董事会决议。哈尔滨市南岗区人民法院在2019年11月作出（2019）黑0103民初11482号民事判决书，判决结果为：被告2019年2月18日第1次董事会决议及2019年2月18日任免文件均不成立。收到判决后，被告进行了上诉，目前二审还未开庭审理。
2、根据江苏省盐城市大丰区人民法院（2019）苏0982执1405号之二《执行裁定书》，对被执行人江苏派芬进行抵押的房产及土地进行了拍卖。江苏派芬的土地及房屋归买受人所有，涂销大丰市农村商业银行对上述房地产设立的抵押权。由于房产及土地的所有权发生转移，江苏派芬在短时间内无法继续生产制造业务，目前江苏派芬处于停业状态。

　　三、持续经营评价
公司已连续多年亏损，存在已逾期未偿还的负债，因资金周转困难，截止本报告披露日仍未偿还逾期负债。
公司存在拖欠员工工资情况。
子公司失控，哈船动力及江苏派芬的经营陷入停顿。
公司持续经营能力存在重大不确定性。

　　四、风险因素
1、客户风险
客户造船进度的延迟会影响公司资金使用效率以及经营目标的实现。
2、贷款逾期风险
截至报告期末，公司有两笔贷款逾期。子公司哈船动力向哈尔滨银行安发支行贷款出现逾期，截至报告期末本金余额7,989,489.42元，贷款期限为2017年4月12日至2017年12月12日；公司对江苏润苏企业风险管理咨询有限公司借款出现逾期，截至报告期末本金余额1,950,000元，借款期限为2018年10月28日至2018年11月15日。
由于子公司哈船动力经营陷入停顿，使得子公司此项贷款逾期持续至本年度。对于哈船动力此项贷款，其股东派芬自控、宝力股权投资有限公司（以下简称“宝力公司”）及马修真均以其所持哈船动力全部股权进行了质押担保。贷款逾期后，哈尔滨银行向哈尔滨市道里区人民法院提起诉讼，哈尔滨市道里区人民法院作出（2018）黑0102民初3831号民事判决书。《民事判决书》发生法律效力后，安发支行向道里区人民法院申请强制执行。公司在2020年4月接到道里区人民法院电话通知，道里区人民法院已选定资产评估事务所对哈船动力股权进行评估以对公司、宝力公司及马修真所持哈船动力股权进行
拍卖。进入拍卖程序后，如果法院拍卖成功，公司可能会失去哈船动力股权，对公司经营及财务方面将产生重大不利影响，公司资产会发生重大损失（公告编号：2020-013）。
3、持续经营能力存在重大不确定性
公司已经连续多年亏损，业务收入及营业利润下滑，持续经营能力存在重大不确定性。
4、控股股东股份被司法冻结的风险
由于上海邦明志初创业投资中心（普通合伙）向上海市杨浦区人民法院提起诉讼，要求控股股东孙继超回购邦明投资持有的公司800万股并支付股份转让款及直至实际付款日的延期利息。孙继超持有公司股份21,820,000股被司法冻结，若所有股份被执行，公司控股股东可能发生变更，对公司造成重大影响。截至本报告披露日，控股股东孙继超还无法向邦明投资支付股权转让款，孙继超股权扔处于冻结状态。
5、公司被列入失信被执行人风险
公司因（2019）沪0110执42号、（2019）沪0110执2022号、（2019）沪0110执3899号、（2019）沪0110执4983号及（2020）沪0110执728号执行文件被列入失信被执行人名单。
6、子公司管理风险
由于哈船动力及江苏派芬不配合审计工作，致使公司2019年度财务报告审计范围受限。江苏派芬未提供本年度财务信息。
子公司哈船动力于2019年2月18日做出的董事会决议的召集程序违反法律和哈船动力公司章程的规定，且做出的决议内容违反了五名股东共同签署的《投资协议》中对总经理产生方式的约定，公司向哈尔滨市南岗区人民法院提起诉讼，请求法院判令撤销该董事会决议。哈尔滨市南岗区人民法院在2019年11月作出（2019）黑0103民初11482号民事判决书，判决结果为：被告2019年2月18日第1次董事会决议及2019年2月18日任免文件均不成立。收到判决后，被告进行了上诉，目前二审还未开庭审理。
公司将采取一切合法手段维护派芬自控在哈船动力的合法权益，维护派芬自控全体股东利益。 收起▲

　　 一、商业模式
1、本公司是处于工程装备制造行业电控产品和系统的供应商,为中国本土工程机械、农业机械、铁路装备等制造商提供专用可编程控制器、显示器、操作终端、控制系统、测量系统等产品和服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是产品销售和服务收费。
2、本公司是处于船用天然气发动机制造行业发动机控制系统的供应商,为中国本土船用发动机制造企业提供性能超过进口、服务优于外商、价格低于进口的天然气发动机控制系统等产品和服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是产品销售。
3、本公司具备提供中国本土航运企业LNG动力船舶动力系统总成承包商的服务能力,拥有核心安控系统和供气系统的... 查看全部▼

　　 一、商业模式
1、本公司是处于工程装备制造行业电控产品和系统的供应商,为中国本土工程机械、农业机械、铁路装备等制造商提供专用可编程控制器、显示器、操作终端、控制系统、测量系统等产品和服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是产品销售和服务收费。
2、本公司是处于船用天然气发动机制造行业发动机控制系统的供应商,为中国本土船用发动机制造企业提供性能超过进口、服务优于外商、价格低于进口的天然气发动机控制系统等产品和服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是产品销售。
3、本公司具备提供中国本土航运企业LNG动力船舶动力系统总成承包商的服务能力,拥有核心安控系统和供气系统的知识产权,为中国内河和沿海的航运企业提供技术先进、使用方便、质量可靠的天然气发动机、发电机、供气系统和安控系统等设备,以及工程施工和管理服务。公司通过直销开拓业务,收入来源是系统总包销售和服务收费。
公司的商业模式没有发生变化。

二、经营情况回顾
报告期内,公司营业收入与去年同期相比下降23.57%。经营成果下降的主要原因为:由于出售母公司工程机械电控系统有关资产，使得工程机械相关业务收入与去年同期相比下降较大。报告期内，工程机械电控系统业务实现销售收入163.93万元，与去年同期相比下降85.64%；公司LNG动力船舶相关业务报告期内实现销售收入28.23万元，为执行前期订单；2019年没有新签订单。
公司董事履职情况正常，陈育林董事有连续两次未出席董事会也未委托其他董事表决的情况。2019年6月18日职工代表监事吴文英辞职，新任职工代表监事还未就任，吴文英女士仍履行监事职责，监事会能够履行监事会的监督职责。报告期后，公司进行了董事会和监事会的换届（公告编号：2019-060,2019-062）。公司董事会和监事会均能正常履职。
报告期内，公司有三笔逾期贷款未清偿，包括：1、江苏大丰农村商业银行股份有限
公司对江苏派芬自动控制技术有限公司贷款，逾期贷款本息合计11,047,451.31元（公告编号：2019-067）；2、哈尔滨银行安发支行对哈船动力贷款，本金余额为7,989,489.42元（公告编号：2019-014），3、公司向杨浦科诚小额贷款股份有限公司借款本金195万元，2018年10月28日，杨浦科诚小额贷款股份有限公司将该笔债权转让给江苏润苏企业风险管理咨询有限公司。江苏大丰农村商业银行贷款可以通过出售江苏派芬土地及房屋偿还，哈尔滨银行安发支行和江苏润苏企业风险管理咨询有限公司逾期贷款，公司通过与债权人协商，争取延长还款期限。

三、风险与价值
1、控股股东股份被司法冻结的风险
由于上海邦明志初创业投资中心（普通合伙）向上海市杨浦区人民法院提起诉讼，要求控股股东孙继超回购邦明投资持有的公司800万股并支付股份转让款及直至实际付款日的延期利息。孙继超持有公司股份21,820,000股被司法冻结，若所有股份被执行，公司控股股东可能发生变更，对公司造成重大影响（公告编号：2018-047）。
应对措施：股东孙继超在获悉股权司法冻结事项之后，正在积极处理以期尽快解除其股权司法冻结状态。
2、持续经营能力存在重大不确定性
公司已经连续三年亏损，业务收入及营业利润下滑，持续经营能力存在重大不确定性。由于客户造船进度严重滞后，影响了公司的业务进展和回款，近几年经营情况恶化，公司的持续经营能力具有重大不确定性。通过出售母公司工程机械电控系统有关资产，一定程度上缓解了母公司现金流紧张的状态。内河LNG船舶行业复苏，公司的主要客户绿动水上运输有限公司正增资重组，重新启动造船计划，公司LNG船舶动力总成和安保系统的业务可以逐渐恢复。
由于母公司出售工程机械电控系统相关资产，该项业务相关人员与公司解除了劳动合同，同时由于企业经营情况恶化，有员工主动离职。企业现有人员可以满足目前的经营需要。
应对措施：公司目前的主要工作是维护资产安全，守住企业生死存亡的底线，同时
积极引入资金，解决企业目前的困难。公司目前正在积极引入资金，补充人力资源，加强内控。公司LNG船舶业务的客户已经逐渐重新开启造船进程，公司业务有望好转。同时，公司一直积极消化存货、加强应收账款回收。保证公司具有持续经营能力。如果公司的持续经营出现重大问题，公司会及时发布风险提示性公告并向主办券商报告。
3、公司被列入失信被执行人风险
根据（2018）沪0110民初13586号《民事调解书》，公司应归还上海杨浦科诚小额贷款股份有限公司借款本金及利息，2018年12月原告将对公司的债权转让给江苏润苏企业风险管理有限公司。江苏润苏企业风险管理有限公司向上海市杨浦区人民法院申请强制执行。杨浦区人民法院作出（2019）沪0110执42号失信决定书将公司纳入失信被执行人名单（公告编号：2019-043）。
上海市杨浦区人力资源和社会保障局于2018年12月3日作出杨人社监（2018）理字第00240号《行政处理决定书》，该决定认定公司拖欠员工工资245,808.14元。申请执行人上海市杨浦区人力资源和社会保障局向杨浦区人民法院申请强制执行。杨浦区人民法院于2019年7月8日作出（2019）沪0110行审96号《行政裁定书》，裁定申请人执行人作出的杨人社监（2018）理字第00240号《行政处理决定书》，准予强制执行。杨浦区人民法院于2019年8月15日作出的（2019）沪0110执3899号失信决定书将公司纳入失信被执行人名单（公告编号：2019-065）。截止本报告披露日，公司已部分履行支付义务。
郑晓璐因为劳动合同纠纷于2018年7月向上海市杨浦区劳动人事争议仲裁委员会申请仲裁，上海市杨浦区劳动人事争议仲裁委员会作出杨劳人仲（2018）办字第662-1号裁决书。裁决我公司向郑晓璐支付2017年度及2018年度应休未休年休假工资共计28321.83元。公司不服裁决结果向上海市杨浦区人民法院提起诉讼，上海市杨浦区人民法院作出（2018）沪0110民初21792号民事判决书，判决公司向郑晓璐支付28321.83元。因未履行判决义务，杨浦区人民法院作出（2019）沪0110执2022号文件，将公司纳入失信被执行人。
公司二级子公司江苏派芬自动控制技术有限公司由于未偿还金华市婺城区承鸿机械模具加工厂货款及滞纳金，金华市婺城区承鸿机械模具加工厂诉江苏派芬履行付款义务，金华市婺城区人民法院作出（2018）浙0702民初13159号判决，判决被告支付原告货款139,654.16元及滞纳金73,552元（该滞纳金按年利率24%已计算至2018年9月26日，
此后仍按此标准计算至实际履行之日止）。由于江苏派芬未履行判决义务，金华市婺城区人民法院作出（2019）浙0702执506号执行文件，将江苏派芬纳入失信被执行人（公告编号：2019-072）。
应对措施：公司将尽早履行执行义务，消除失信情况。
4、控股股东及实际控制人被列入失信被执行人风险
根据（2018）沪0110民初13586号《民事调解书》，被告孙继超、高婕、智丙辉、谭静、刘华富、唐精丽对公司对原告上海杨浦科诚小额贷款股份有限公司的付款义务承担连带保证责任。2018年12月原告将对公司的债权转让给江苏润苏企业风险管理有限公司。江苏润苏企业风险管理有限公司向上海市杨浦区人民法院申请强制执行。杨浦区人民法院作出（2019）沪0110执42号失信决定书将孙继超纳入失信被执行人名单（公告编号：2019-051）。
根据(2018)沪0110民初12498号《民事判决书》，公司控股股东及实际控制人孙继超应于判决生效之日起六十日内履行回购原告上海邦明志初创业投资中心（有限合伙）所持有的全部公司股份义务，支付原告上海邦明志初创业投资中心（有限合伙）股权回购款15,200,000元及以投资额15,200,000元作为本金，自2016年1月14日起至实际付款之日止、按照年利率12%所计利息。原告向上海市杨浦区人民法院申请强制执行。杨浦区人民法院作出（2019）沪0110执1772号失信决定书将孙继超纳入失信被执行人名单（公告编号：2019-051）。
由于孙继超是公司的法定代表人，上海市杨浦区人民法院向其下达了（2019）沪0110执2022号和（2019）沪0110执3899号限制消费令。
应对措施：公司实际控制人正在积极处理有关事项，以期尽快解除其失信被执行人情况。
5、财务风险
公司业务收入及营业利润持续下滑，公司具有很高的财务风险。
应对措施：公司目前正在积极引入资金。公司LNG船舶业务的客户已经逐渐重新开启造船进程，公司业务有望好转。同时，公司一直积极消化存货、加强应收账款回收。
6、贷款逾期风险
截至报告期末，公司有三笔贷款逾期。子公司哈船动力向哈尔滨银行贷款出现逾期，截至报告期末本金余额7,989,489.42元；公司对江苏润苏企业风险管理咨询有限公司
借款出现逾期，截至报告期末本金余额1,950,000元；江苏派芬对江苏省大丰农村商业银行借款出现逾期，截至报告期末本金余额11,000,000元。逾期贷款对公司的经营及财务状况具有不利影响。
应对措施：目前逾期贷款公司还没有偿还方案。公司会及时进行信息披露及风险提示。
7、子公司失控及审计范围受限风险
由于子公司内部控制人问题，哈船动力及江苏派芬不配合审计工作，致使公司2018年度财务报告审计范围受限。哈船动力及二级子公司江苏派芬出现失控状态。
应对措施：2019年以来，根据《公司法》及《公司章程》规定，公司以哈船动力股东身份召集了三次临时股东会，希望改变哈船动力目前的僵局。派芬自控于2019年3月向哈尔滨市道里区人民法院提起诉讼，请求人民法院撤销哈船动力董事会更换法人代表的董事会决议，该案目前还未开庭审理；并于2019年4月向哈尔滨市南岗区人民法院提起诉讼，请求人民法院判令哈船动力股东马修真按照章程规定缴纳出资，该案已经开庭审理，还未形成判决。公司于2019年5月向工信部至哈尔滨工程大学巡视组、黑龙江省委、省政府反映了哈船动力有关人员的问题。
经过前期的大量工作，黑龙江省大正投资集团有限责任公司、哈尔滨工程大学科技园发展有限公司已经接受我公司观点，哈船动力应该在《公司法》及公司章程的框架下规范治理，解决各种问题、矛盾。
公司将采取一切合法手段维护派芬自控在哈船动力的合法权益，维护派芬自控全体股东利益。
8、公司及子公司被执行风险
公司及子公司目前存在多项法院判决的执行义务。母公司包括（2019）沪0110执42号、（2019）沪0110执2022号、（2019）沪0110执3899号及（2019）黑0102执465号执行文件确定的法律义务。
哈船动力存在（2019）黑0102执465号及（2019）苏0982执1405号执行文件确定的法律义务，江苏派芬存在（2019）沪0117执4789号、(2019)苏0982执2071号、（2019）吉0291执399号、(2019)苏0982执1405号、(2019)苏0982执1331号、（2019）黑0102执465号及（2019）浙0702执506号执行文件确定的法律义务。
上述执行义务均对公司的经营和财务状况具有不利影响。
应对措施：公司及子公司将尽早履行执行义务，消除不利影响。

四、企业社会责任
（一）精准扶贫工作情况
（二）其他社会责任履行情况
由于企业经营困难，公司存在欠薪情况，并存在逾期未偿还负债，逾期贷款本金余额为20,939,489.42元。 收起▲