要点一:食用菌行业
       我国于70年代开始大规模种植食用菌，80年代产量高速增长，超过日本成为世界第一大食用菌生产国。但我国食用菌工厂化起步较晚，目前仍然以传统农户的生产模式为主。近年来，通过引进国外的先进技术和设备，食用菌工厂化种植正在快速扩张规模，工厂化种植的比例上升较快。根据中国食用菌协会调查统计，近年来，我国食用菌产量快速增长，2000年全国总产量664万吨，到2018年食用菌总产量已达到3962万吨，产量年均增速超过10%。根据海关进出口数据显示，2017年我国食用菌出口63.08万吨，以干香菇，干木耳，小白蘑菇罐头为主要品种，但出口量仅占当期我国食用菌总产量的1.70%，可见我国的食用菌供应仍仅能满足国内需求。

要点二:省级现代农业智慧园
       公司是福建省农业厅认定的“省级现代农业智慧园”，中国科学技术协会认证的院士专家工作站，福建省农业产业化省级重点龙头企业，福建省食用菌行业协会副会长单位，中国食品土畜进出口商会理事单位，公司先后通过了ISO9001:2008质量管理体系认证，ISO9001:2015质量管理体系认证，中国良好农业规范（GAP）认证，无公害农产品食用菌基地认定与产品认证，全国农业农村信息化示范基地认定，公司“万辰菇业”商标被评为福建省著名商标，“万辰菇业”金针菇被评为福建省名牌产品。

要点三:循环经济
       公司食用菌生产以米糠，玉米芯，麸皮等农业产品下脚料为培养原料。我国目前对这些农业产品下脚料利用率较低，相当一部分直接被焚烧或废弃，不仅造成资源浪费，而且对生态环境造成不利影响。与其他食用菌工厂化生产企业类似，公司食用菌生产以农业产品下脚料为原料，不仅实现了资源的循环利用，还有利于环境保护。此外，对食用菌生产后留下的菌渣，公司对外销售作为生产有机肥的原辅材料或用作生物燃料再利用，实现了资源的循环利用。公司这种生产方式符合国家有关发展循环经济提出的“减量化，再利用，资源化”要求，有利于节约资源，保护环境，也有利于公司降低成本，实现效益最大化。

要点四:鲜品食用菌
       公司专注于鲜品食用菌的研发，工厂化培育与销售，以现代生物技术为依托，采用工厂化方式生产食用菌，为消费者提供“绿色，环保，安全，优质”的食用菌产品。公司现有福建漳州和江苏南京两大生产基地，目前产品主要销往华东地区，华南地区，华中地区，并辐射西南地区，西北地区，华北地区和东北地区。截止至招股意向书签署日，公司食用菌日产能达255吨，其中金针菇日产能227吨，真姬菇日产能28吨， 位于国内同行业前列。

要点五:工厂化培育
       公司采用工厂化方式生产鲜品食用菌产品，属于新型设施农业，是在环境相对可控条件下，以米糠，玉米芯，麸皮等农业产品下脚料为培养原料，采用科学先进的微生物生产技术，通过模拟和控制食用菌生长环境，进行食用菌培育，并对生产废料进行充分循环利用。与传统农业靠天吃饭，易污染，食品安全无保障相比，公司工厂化培育食用菌在稳定生产，节约土地，保护环境，产品产量和质量，食品安全等方面均有较明显的优势，符合国家产业政策，是国家鼓励的农业发展方向。

要点六:募资投向
       公司首发募资拟用于：年产21000吨真姬菇工厂化生产项目，投资总额28291.37万元，日产60吨真姬菇工厂化生产项目，投资总额27938.77万元，食用菌良种繁育及工艺开发建设项目，投资总额3773.45万元。现阶段，公司拥有真姬菇日产能28吨，金针菇日产能227吨，28吨真姬菇日产能全部位于漳州基地，南京金万辰产品结构单一。本项目实施后，漳州真姬菇日产能将增加60吨，食用菌总日产能达到真姬菇88吨，金针菇87吨，南京金万辰将新增真姬菇日产能60吨，食用菌总日产能达到真姬菇60吨，金针菇140吨。

要点七:产业布局
       公司目前已建成的生产基地分别地处福建漳州，江苏南京。上述两大区域是我国食用菌生产和消费的核心市场，占领该两大区域市场能够为开拓其他区域市场奠定良好基础。其中漳州地处珠三角经济区和长三角经济区中间，可方便到达国内两个比较重要的消费区域，未来还可进一步向海外市场延伸，南京地处长三角经济区，不论是原材料采购还是产品销售都具有明显的地理优势，可使公司产品覆盖苏，沪，浙，皖等地区，与福建基地相互补充，提升品牌影响力，扩大销售辐射范围。公司现有的食用菌产能位列国内工厂化食用菌产能前列，已具备了较强的规模优势。由于行业集中度较低，不同企业在不同的销售区域侧重不同，公司依托福建漳州，江苏南京两大生产基地，在区域市场具有较高影响力。与行业内其他企业相比，公司生产基地具备单厂规模大，生产集中的特点，能够有效节约资源，降低成本，减少浪费，稳定产出，提高抗风险能力。

要点八:品牌形象
       公司现有销售网络已覆盖福建，广东，上海，江苏，贵州，北京，陕西，吉林等近20个省，市，自治区，与超过60个经销商建立了长期稳定的合作关系。公司是农业产业化国家重点龙头企业，福建省农业厅认定的“省级现代农业智慧园”，中国种子协会副会长单位，中国食品土畜进出口商会理事单位，福建省食用菌行业协会副会长单位。公司先后通过了ISO9001质量管理体系认证，HACCP危害分析与关键控制点体系认证，中国良好农业规范（GAP）认证，无公害农产品认证，全国农业农村信息化示范基地认定，“万辰菇业”金针菇被评为福建省名牌农产品。通过良好的产品质量和稳定的供货，公司产品在市场上树立了良好的口碑。不同企业在不同市场的品牌优势不同，公司目前在华南，华东市场具有较高的品牌知名度，并逐步扩展至华中，华北，西南等地区。

要点九:液体菌种
       公司目前在金针菇生产环节已全部采用液体菌种技术。液体菌种对于公司整体生产工艺管控要求较高，需要比较成熟的生产技术。目前国内大部分企业尚未完全掌握其技术要领。发行人在生产过程中对液体菌种技术进行持续改进，在出菇管理和污染控制上均达到了良好的状态。公司目前正在积极将液体菌种技术推广到真姬菇菌种扩繁过程中，提升真姬菇产品的生产效率，进而提高公司的盈利水平。